Договор факторинга гк рф: ГК РФ Статья 824. Договор финансирования под уступку денежного требования / КонсультантПлюс

Содержание

ЗАЕМ, КРЕДИТ, ФАКТОРИНГ, ВКЛАД И СЧЕТ: комментарий к статьям 807–860.15 ГК РФ. Отв. ред. А.Г. Карапетов

Бесплатно!

Общее описание:
Настоящий комментарий написан с целью помочь юристам-практикам, судьям, ученым и студентам, а также всем интересующимся гражданским правом сориентироваться в проблемных вопросах применения положений Гражданского кодекса Российской Федерации о договорах займа, кредита, факторинга, вклада и счета с учетом новелл, принятых в рамках реформы ГК РФ и вступивших в силу 1 июня 2018 г. Авторы ставили себе задачу осветить максимальное число сложных и неоднозначных вопросов толкования и применения как нетронутых реформой, так и измененных и абсолютно новых положений ГК РФ о данных договорах, отразить накопившуюся судебную практику применения этих статей и в ряде случаев предложить оптимальные пути решения выявленных коллизий.
Ответственный редактор: А.Г. Карапетов – д.ю.н., директор Юридического института «М-Логос», профессор Высшей школы экономики, главный редактор журнала «Вестник экономического правосудия Российской Федерации»
Авторский коллектив: В. В. Байбак, О.М. Иванов, А.Г. Карапетов, М.А. Любимова, И.Н. Махалин, А.А. Павлов, С.В. Сарбаш, И.А. Ястржембский
Объем книги: 1282 с.
Формат книги: Электронный
Год издания: 2019
Выходные данные электронной книги: Заем, кредит, факторинг, вклад и счет : постатейный комментарий к статьям 807–860.15 Гражданского кодекса Российской Федерации [Электронное издание. Редакция 1.0] / Отв. ред. А. Г. Карапетов. – Москва : М-Логос, 2019. – 1282 с. (Комментарии к гражданскому законодательству #Глосса.) ISBN 978-5-9500177-8-0
Электронная книга опубликована в свободном доступе и может быть скачана и распространяться бесплатно и без каких-либо ограничений. Это стало возможным благодаря содействию, которое в целях максимально широкого распространения правовых знаний и развития национального частного права оказали «Allen&Overy», «Art de Lex», Адвокатское бюро «Бартолиус»,  АБ «КИАП», «Linklaters», «Российский арбитражный центр», «Савельев, Батанов и партнёры», Юридическая компания «Томашевская и партнеры», Юридическая фирма «ФБК Право», Адвокатское бюро «Юстина», а также судебный юрист Алексей Костоваров, Best Lawyers «Banking and Finance Law».
Печатная версия книги: Книга в печатной версии издана издательством «Статут» и может быть заказана на сайте http://estatut.ru/

На настоящий момент скачано электронных книг: 21507

Резерв по сомнительной задолженности с факторингом | «Правовест Аудит»

Отметим сразу, что рассматриваемая задолженность удовлетворяет признакам сомнительной, и Компания «А.» может создать в отношении нее резерв (ст. 266 НК РФ). Но нельзя гарантировать отсутствия возможных претензий со стороны ФНС.

Сомнительный долг — любая задолженность перед налогоплательщиком, возникшая в связи с реализацией товаров, выполнением работ, оказанием услуг, в случае, если эта задолженность не погашена в сроки, установленные договором, и не обеспечена залогом, поручительством, банковской гарантией (п.

 1 ст. 266 НК РФ).

По договору факторинга клиент обязуется уступить финансовому агенту (фактору) денежные требования к должнику (покупателю) и оплатить оказанные услуги, а финансовый агент обязуется совершить не менее двух следующих действий, связанных с денежными требованиями, являющимися предметом уступки, (п. 1 ст. 824 ГК РФ):

  1. передавать клиенту денежные средства в счет денежных требований, в том числе в виде займа или предварительного платежа;
  2. осуществлять учет денежных требований клиента к должникам;
  3. осуществлять права по денежным требованиям клиента, в том числе предъявлять должникам денежные требования к оплате, получать платежи и проводить расчеты, связанные с денежными требованиями;
  4. осуществлять права по договорам об обеспечении исполнения обязательств должников.

Различают два вида факторинга:

«Факторинг без регресса» — уступка, осуществляемая в целях приобретения требования фактором. Здесь финансовый агент приобретает право на все суммы, которые он получит от должника во исполнение указанного требования. Клиент не несет ответственности перед агентом за то, что полученные суммы оказались меньше цены, за которую агент приобрел указанное требование, если иное не предусмотрено договором (п. 1 ст. 831 ГК РФ).

«Факторинг с регрессом» — вид факторинга, при котором фактор приобретает у клиента право на все суммы, причитающиеся от должника. Однако в случае невозможности взыскания с должника сумм в полном объеме клиент, переуступивший долг, обязан возместить фактору недостающие денежные средства (п. 2 ст. 831 ГК РФ).

Иными словами, в случае регрессного факторинга у клиента фактически возникают заемные обязательства перед фактором, обеспеченные правами требования должника клиента, по своему экономическому смыслу это кредит под залог денежного требования. При этом уступки права требования не происходит.

Такие договорные отношения, в отличие от сделок, заключенных в рамках гл.  43 ГК РФ, следует рассматривать как кредитные и не подпадающие под требования указанной главы ГК РФ. Здесь обязательством со стороны заемщика является возврат заемных средств, договор уступки денежных требований к третьему лицу выступает в качестве обеспечения по кредитному договору (письмо Банка России от 09.02.2009 № 04-15-1/594).

При этом, на наш взгляд, если задолженность не будет погашена Компанией «Б.», а задолженность перед банком будет погашена Компанией «А.», уступленное требование автоматически перейдет обратно к Компании «А.», так как сохранение требования за фактором противоречило бы обеспечительному характеру уступки.

Все условия в отношении сомнительной задолженности, указанные в рассматриваемой ситуации соблюдаются (п. 1 ст. 266 НК РФ):

  1. Задолженность проистекает из договора поставки. При этом перемены лиц в обязательстве не происходит, фактическим кредитором остается Компания «А.»;
  2. Задолженность не погашена в срок, установленный договором;
  3. Задолженность не обеспечена залогом, поручительством, банковской гарантией, так как договор факторинга не подразумевает оказания подобных услуг.

Поскольку заключение договора факторинга не изменяет гражданско-правовую природу задолженности Компания «Б.», Компания «А.» вправе сформировать резерв в отношении 100% данной задолженности (ст. 266 НК РФ

). Однако, нельзя полностью исключить риск претензий со стороны налоговых органов, если задолженность будет включена в расчет резерва до даты перехода уступленного права требования обратно к Компании «А.». Сейчас нет официальных разъяснений и судебной практики по данному вопросу.

Налогообложение факторинговых операций

Алексей Кузнецов, к.э.н., АМСТ, АССА,
старший менеджер «Эрнст энд Янг»
Ольга Таубинская,
старший консультант «Эрнст энд Янг»

В связи с ростом конкуренции на товарных рынках и рынках услуг многие поставщики вынуждены предоставлять отсрочку или рассрочку платежа своим клиентам, выступая тем самым в качестве кредитора и принимая на себя кредитные, валютные и процентные риски.

Это приводит к отвлечению оборотных средств поставщиков, отрицательно влияя на показатели их финансовой отчетности. Начиная с 2002 года данная проблема усугубляется необходимостью (для большинства компаний) признания реализации «по отгрузке» для целей исчисления налога на прибыль. Иными словами, обязанность по уплате налога может возникнуть раньше момента получения денежных средств от покупателя.

Одним из способов высвобождения средств, «замороженных» в дебиторской задолженности, является факторинг.

По договору финансирования под уступку денежного требования (так договор факторинга определен в Гражданском кодексе, далее — «ГК РФ») одна сторона (финансовый агент) передает или обязуется передать другой стороне (клиенту) денежные средства в счет денежного требования клиента (кредитора) к третьему лицу (должнику), вытекающего из предоставления клиентом товаров, выполнения им работ или оказания услуг.

Финансовый агент также может оказывать ряд сопутствующих услуг, как то: покрытие рисков, административное управление дебиторской задолженностью, учет состояния дебиторской задолженности, предоставление отчетов клиенту о состоянии задолженности, контроль своевременности оплаты должниками.

В упрощенном виде механизм осуществления факторинга может быть представлен следующим образом:

Следует отметить, что с налоговой точки зрения существует мало отличий между налогообложением операций факторинга и уступки требования (цессии). Так, статьи 155 и 279 Налогового кодекса (далее — «НК РФ»), содержащие особенности исчисления налоговой базы по НДС и налогу на прибыль, соответственно применяются как к факторингу, так и к цессии. Основное отличие связано с тем, что факторинг представляет собой финансовую услугу.

Далее мы рассмотрим порядок налогообложения операций факторинга для поставщика и фактора, а также рассмотрим особую форму факторинга — факторинг как обеспечение.

Налоговые последствия факторинга для поставщика

Вначале рассмотрим порядок налогообложения для поставщика. Как указывалось выше, факторинг дает возможность поставщику сократить временной разрыв между получением выручки от клиентов и моментом признания дохода для налоговых целей.

Статья 279 НК РФ позволяет поставщику сразу вычитать убыток от реализации права требования с учетом следующих особенностей:

  • Если договор уступки заключен до наступления предусмотренного договором реализации товаров (работ, услуг) срока платежа, сумма убытка не может превышать сумму процентов, которые были бы уплачены по долговому обязательству, представляющему собой цену, указанную в договоре факторинга с учетом ограничений, установленных НК РФ для таких процентов (ставка рефинансирования ЦБ РФ, умноженная на 1.1 — для рублевого обязательства, 15% — для обязательства, выраженного в иностранной валюте).
  • В случае если договор уступки заключен после наступления срока платежа по договору реализации товаров (работ, услуг), то половина суммы убытка уменьшает налоговую базу на дату уступки права требования, а остальные 50% — по истечении 45 дней с момента уступки права требования.
  • Вышеизложенный порядок вычета убытка делает факторинг интересным инструментом налогового планирования. Так, факторинг может быть использован для более эффективного с налоговой точки зрения структурирования операций по реализации амортизируемых основных средств и/или ценных бумаг (т.к. НК РФ устанавливает ограничения на вычет убытков по таким видам активов).

    Если поставщик использует метод «по оплате» для признания НДС, уступка прав требования по дебиторской задолженности (по облагаемым НДС товарам, работам и услугам) приравнивается к оплате товаров (работ, услуг) для целей исчисления НДС. При этом НДС исчисляется исходя из цены реализации товаров, работ или услуг покупателю, а не из суммы, оговоренной в договоре факторинга, которая, как правило, меньше цены реализованных товаров (работ, услуг) на сумму дисконта.

    Таким образом, сама уступка прав требования для поставщика не является оборотом для целей НДС, однако она может ускорить момент признания налогового события по реализации. В маловероятной ситуации, когда уступка прав требования осуществляется с премией, премия подлежит включению в базу по НДС.

    Ниже схематично представлены налоговые последствия для поставщика.

    Схема 1

    Налоговые последствия фактора (финансового агента)

    Теперь рассмотрим порядок налогообложения операций факторинга для фактора. При определении налоговой базы фактор вправе уменьшить доход, полученный от реализации права требования, на сумму расходов по приобретению указанного права требования долга. Исходя из данной формулировки, существует риск того, что расходы будут вычитаться для целей налогообложения только в пределах доходов, полученных от реализации права требования. Такая позиция была высказана в ряде писем налоговых органов.

    При реализации фактором услуг финансирования под уступку денежного требования дата получения дохода определяется как день последующей уступки данного требования или исполнения должником данного требования. При этом, нам кажется необходимым учитывать отдельно такие доходы, как, например, проценты по денежному требованию и курсовую разницу, момент признания дохода по которым может быть ранее вышеназванной даты. Также, существуют особенности признания результата по факторингу при частичном исполнении/переуступке прав требования.

    Согласно статье 155 НК РФ налоговая база по НДС при оказании финансовых услуг фактором определяется как сумма превышения сумм дохода, полученного фактором при последующей уступке требования или прекращении соответствующего обязательства, над суммой расходов на приобретение указанного требования в случае, если первоначальное требование облагается НДС. При этом, зачет НДС, начисленного на «маржу» фактора, у поставщика будет скорее всего невозможен, так как НДС на вознаграждение фактору не уплачен поставщиком. Поэтому одной из основных задач в структурировании операций факторинга является снижение негативного эффекта в этой связи. Основным направлением для решения данной проблемы является переквалификация дисконта фактора в комиссию за услуги.

    Ниже схематично представлены налоговые последствия для фактора.

    Схема 2

    Факторинг как обеспечение

    Согласно ГК РФ денежное требование к должнику может быть уступлено клиентом финансовому агенту также в целях обеспечения исполнения обязательства клиента перед финансовым агентом. Факторинг как обеспечение представляет собой особую форму факторинга. Основное отличие от «обычного» факторинга состоит в том, что существует основное обязательство, например, по кредиту, а уступка права требования фактору является вторичной по отношению к основному обязательству. При этом налоговые последствия для поставщика и фактора будут определяться исходя из правил налогообложения, применяющихся к основному обязательству.

    Краткие выводы

    Факторинг может быть эффективно структурирован с налоговой точки зрения, таким образом, чтобы и поставщик, и фактор выигрывали от его экономических преимуществ. При этом требуется тщательное планирование факторинговой сделки с налоговой точки зрения.

    Условия использования и ограничение ответственности

    Все материалы сайта являются интеллектуальной собственностью АО «Эксперт РА» (кроме случаев, когда прямо указано другое авторство) и охраняются законом.

    Представленная информация предназначена для использования исключительно в ознакомительных целях.

    Никакие из материалов сайта не должны копироваться, воспроизводиться, переиздаваться, использоваться, размещаться, передаваться или распространяться любым способом и в любой форме без предварительного письменного согласия со стороны Агентства и ссылки на источник www. raexpert.ru. Использование информации в нарушение указанных требований запрещено.

    Агентство не несет ответственности за перепечатку материалов Агентства третьими лицами, в том числе за искажения, несоответствия и интерпретации таких материалов.

    Рейтинговые оценки, обзоры, исследования и иные публикации, размещенные на сайте, выражают мнение АО «Эксперт РА» и не являются установлением фактов или рекомендаций покупать, держать или продавать те или иные ценные бумаги или активы, принимать инвестиционные решения. Агентство не принимает на себя никакой ответственности в связи с любыми последствиями, интерпретациями, выводами, рекомендациями и иными действиями, прямо или косвенно связанными с рейтинговой оценкой, совершенными Агентством рейтинговыми действиями, а также выводами и заключениями, содержащимися в рейтинговом отчете и пресс-релизах, исследованиях, обзорах и иных публикациях, выпущенных Агентством, или отсутствием всего перечисленного.

    Агентство не несет ответственности и не имеет прямых или косвенных обязательств в связи с любыми возможными или возникшими потерями или убытками любого характера, связанными с содержанием сайта и с использованием материалов и информации, представленных на сайте, в том числе прямо или косвенно связанных с рейтинговой оценкой, независимо от того, что именно привело к потерям или убыткам.

    Никакие материалы, отчеты, исследования, информация или разъяснения, размещенные на сайте, не могут в каком бы то ни было отношении служить заменой иных проверок и процедур, которые должны быть выполнены при принятии решений, равно как и заменять суждения, которые должны быть выработаны относительно вопросов, представляющих интерес для посетителей сайта. Никто не должен действовать на основании таких материалов, отчетов, исследований, информации или разъяснений, которые могут предоставляться Агентством в связи с ознакомлением с указанными материалами, отчетами, исследованиями, информацией, разъяснениями в каких бы то ни было целях.

    На сайте могут быть предоставлены ссылки на сайты третьих лиц. Они предоставляются исключительно для удобства посетителей сайта. В случае перехода по этим ссылкам, Вы покидаете сайт Агентства. АО «Эксперт РА» не просматривает сайты третьих лиц, не несет ответственности за эти сайты и любую информацию, представленную на этих сайтах, не контролирует и не отвечает за материалы и информацию, содержащихся на сайтах третьих лиц, в том числе не отвечает за их достоверность.

    Единственным источником, отражающим реальное состояние рейтинговой оценки, является официальный сайт АО «Эксперт РА» www.raexpert.ru.

    АО «Эксперт РА» оставляет за собой право вносить изменения в информационные материалы сайта в любой момент и без уведомления третьих лиц. При этом Агентство не несет никаких обязательств по обновлению сайта и материалов, представленных на сайте.

    Факторинговые контракты | Что нужно знать и каких ошибок следует избегать

    Что такое факторинговое соглашение?

    Соглашение о факторинге — это договор между бизнесом и факторинговой компанией, когда они начинают процесс факторинга счетов. В этом соглашении компания гарантирует фактору, что они продадут свой счет, чтобы получить определенный процент.

    В частности, факторинговые соглашения представляют собой финансовые контракты, в которых излагаются затраты и условия факторинга дебиторской задолженности для вашего бизнеса.Они касаются таких вещей, как, какие сборы будут взиматься и сколько они будут стоить.

    Поскольку этот контракт касается ваших денег, вы должны полностью понять его, прежде чем заключать соглашение о факторинге.

    Условия договора факторинга, которые необходимо знать

    Каждое соглашение о факторинге включает определенные условия, и в зависимости от факторинговой компании, с которой вы работаете, они могут незначительно отличаться. Однако большинство соглашений обычно включают следующее:

    Продажа дебиторской задолженности

    Каждый договор факторинга будет охватывать счета, которые вы будете факторинговать (то есть продавать) факторинговой компании, если не все счета.Если есть определенная дебиторская задолженность, которую вы не хотите учитывать, заранее обсудите это с факторинговой компанией.

    Утверждение кредита

    Как вы, возможно, знаете, одобрение факторинга счетов основывается не на вашей кредитоспособности, а на кредитоспособности ваших клиентов. Чтобы фактор работал с вами, они будут проверять кредитоспособность ваших клиентов. Таким образом, часть факторингового соглашения заключается в том, что вы даете согласие на то, чтобы факторинговая компания проводила проверку кредитоспособности ваших клиентов.

    Важным аспектом этого термина является то, что если один из ваших клиентов не хочет соблюдать этот этап процесса факторинга, вам нужно знать, что произойдет. Спросите у факторинговой компании, сколько времени они дадут вам, чтобы обсудить это с вашим клиентом, прежде чем фактор отключит эту учетную запись в целом.

    Хотя это не должно быть проблемой для вас, вы хотите иметь все свои утки подряд, прежде чем подписать договор факторинга.

    Сумма аванса

    Это очень важная часть факторингового соглашения, потому что это основная причина использования факторинга счетов в качестве варианта финансирования.

    Аванс — это процент от счета, который вы получаете авансом. Эта сумма меняется для каждой компании и зависит от многих различных элементов, таких как сумма счета, отрасль, местоположение и другие факторы.

    Положения о расторжении договора

    Многие договоры факторинга содержат детали и правила, касающиеся продолжительности факторинговых отношений. Ваша компания будет иметь право расторгнуть договор, но обычно в разделе указано, за сколько времени это необходимо сделать.

    Например, предположим, что у вас есть первоначальный срок в один год, но вы не хотите работать с этим коэффициентом после этого периода. За месяц (30 дней) до истечения этого срока вам нужно будет сообщить факторинговой компании, что вы не продлеваете договор.

    Этот период предварительного уведомления обычно составляет от 30 до 90 дней.

    Нужны немедленные наличные? Рассмотрим договор факторинга

    Факторинг вашей дебиторской задолженности позволяет вам немедленно получать денежные средства для ведения бизнеса, не дожидаясь от 30 до 90 дней или даже дольше, пока ваши клиенты и другие кредиторы оплатят свои счета.

    Но при заключении факторингового соглашения, как и при любых договорных отношениях, важно понимать вопросы и требования, содержащиеся в договоре, до его подписания. Некоторые из этих вопросов могут быть проблематичными, если вы заранее не определились с ними. В данной статье рассматриваются некоторые ключевые вопросы, которые следует учитывать перед подписанием договора факторинга.

    Понимание структуры вознаграждения фактора

    Возможно, самой большой проблемой являются сборы, которые вы будете платить за факторинговые услуги.Плата за факторинг, как правило, сильно различается, и важно знать не только ее размер, но и то, что вы за нее получаете.

    Большинство факторов взимают процент от суммы счета.

    Большинство факторов взимают процент от суммы счета, который они факторингуют. Вам необходимо знать ставку дисконтирования, авансовый платеж и любые связанные с установкой сборы. Факторы не используют вашу кредитную историю, когда решают, работать с вами или нет. Но они учитывают кредитоспособность ваших клиентов и вашу общую дебиторскую задолженность при определении ваших сборов.

    При просмотре договора необходимо убедиться в том, что указан процент первоначального платежа, ставка дисконтирования и любые другие сборы. Убедитесь, что сроки окончательных платежей по вашей дебиторской задолженности также содержатся в соглашении.

    Некоторые факторинговые фирмы могут предлагать низкие начальные ставки или сборы, которые значительно ниже, чем в отрасли в целом. Это должно вызвать некоторое беспокойство. Вы должны выяснить, существуют ли какие-либо дополнительные сборы или требования, которые могут вступить в силу после начала действия договора.Например, многие очень низкие начальные ставки сопровождаются ежемесячными минимумами или даже «платой за бездействие».

    Если вы подписываете контракт, который требует определенного минимального объема деятельности, убедитесь, что у вас достаточно бизнеса и что вы создаете достаточное количество счетов для выполнения этого минимума.

    Срок действия контракта

    Заявленный срок договора также является важным компонентом договора факторинга. Вначале, если вы новичок в факторинге или ищете новую факторинговую фирму, вы можете ограничить продолжительность контракта. Если вы не знаете этого фактора, долгосрочный контракт может нанести ущерб, если окажется, что эти отношения вам не подходят. В этом случае вам, вероятно, следует оставить свои варианты открытыми, чтобы вы не были заперты в долгосрочном контракте с неправильным фактором. Конечно, как только у вас появится положительный опыт работы с факторинговой фирмой, вы сможете позже заключить долгосрочное соглашение.

    Есть ли требования к залогу?

    Обеспечение является третьим важным пунктом в договоре факторинга.Решение фактора о том, стоит ли работать с вами, а также их комиссионные и авансовые ставки, зависят от кредитоспособности ваших клиентов. Однако в некоторых случаях может потребоваться залог, например, если вы запрашиваете более высокую, чем обычно, авансовую ставку или вам нужна помощь с торговым финансированием.

    Или может потребоваться залог, если кредитная история одного из ваших клиентов слабая, но вы все равно хотите учитывать эти счета. В этом случае от вас может потребоваться внести залог, чтобы гарантировать возврат аванса в случае, если клиент не заплатит. Некоторые виды залога, которые могут потребоваться, могут включать прямой залог портфеля акций или недвижимости.

    Регресс или без регресса

    В вашем договоре должно быть указано, осуществляется ли факторинг без права регресса или без права регресса. Если вы хотите, чтобы факторинг обеспечил кредитную защиту вашей дебиторской задолженности в случае, если клиент не заплатит, вы укажете, что факторинг будет осуществляться без права регресса. Это может стоить вам дополнительных сборов, но избавит вас от проблем с инкассацией.

    Попросите адвоката рассмотреть контракт

    Если вы новичок в факторинге или меняете факторинговую фирму, рекомендуется, чтобы ваш договор рассмотрел юрист, имеющий опыт работы с финансовыми фирмами. Опираясь на свой опыт, они смогут выявить потенциальные проблемы, о которых вы, возможно, не подумали.

    Например, ваш адвокат сможет определить, есть ли какие-либо скрытые платежи, указанные мелким шрифтом. Или он может помочь вам решить, нужны ли вам определенные услуги с добавленной стоимостью, которые добавят к общей стоимости факторинга.

    Итог

    Факторинг — это важная услуга, которая может помочь вам удовлетворить неотложные потребности в оборотном капитале и выполнить другие финансовые обязательства. Но при заключении контракта с факторинговой фирмой крайне важно, чтобы вы и ваш адвокат понимали все связанные с этим вопросы и настаивали на изменениях, если это необходимо, чтобы обеспечить финансовое благополучие вашей фирмы.

    Лью Кофловитц — сотрудник Harborcove Financial.Он опытный финансовый обозреватель, редактор и специалист по связям с общественностью.

    Factor Fiction в соответствии с ASU 2016-15

    Существует несколько распространенных механизмов, которые бизнес может использовать для ускорения сбора денежных средств из определенного пула дебиторской задолженности. Чтобы проиллюстрировать эти варианты, рассмотрим гипотетическую компанию Globex, Inc., непогашенная дебиторская задолженность которой составляет 100 миллионов долларов.Для простоты опущены осложняющие факторы, такие как возобновляемые операции, процентные расходы и кредитные убытки; по той же причине предполагается, что сборы одинаковы для всех вариантов. Механизмы каждой транзакции проиллюстрированы бухгалтерскими записями и их влиянием на баланс и, что более важно в соответствии с ASU 2016-15, на отчет о движении денежных средств.

    Обеспеченный кредит.

    В традиционном обеспеченном займе инициатор предоставляет в залог набор дебиторской задолженности в качестве обеспечения процентной ссуды от внешней организации.Например, Globex решает получить немедленное финансирование, предоставив дебиторскую задолженность в размере 100 миллионов долларов США в качестве обеспечения банковского кредита в размере 75 миллионов долларов США. «Глобэкс» продолжает взыскивать дебиторскую задолженность и переводит денежные средства в банк из выручки. Влияние на баланс Globex и отчет о движении денежных средств показано в , Приложение 1 . Компании с обеспеченными займами несут кредит на балансе, что может быть нежелательно. Все денежные средства, полученные по дебиторской задолженности, классифицируются как «операционные», в то время как денежные средства, предоставленные (и возвращенные) банком, классифицируются как «финансовые».

    Экспонат 1

    Факторинг с правом регресса.

    При факторинговом соглашении кредитор дебиторской задолженности продает права на инкассо фактору в обмен на денежные средства. Факторинговые соглашения могут заключаться с правом регресса или без него, что представляет собой право фактора требовать оплаты от оригинатора любой не подлежащей взысканию дебиторской задолженности. Включение оговорки о регрессе коренным образом меняет характер факторингового соглашения. Поскольку фактор имеет право вернуть любую безнадежную дебиторскую задолженность по истечении заранее определенного периода, оригинатор фактически не передал дебиторскую задолженность в соответствии с ASC 860 «Передачи и обслуживание». «Для целей бухгалтерского учета такое соглашение вместо этого рассматривается как обеспеченный заем у фактора при условии получения дебиторской задолженности. Доказательство 2  показывает последствия решения Globex вместо этого передать дебиторской задолженности на сумму 100 миллионов долларов фактору в обмен на первоначальный платеж наличными в размере 75 миллионов долларов. Из разницы в 25 миллионов долларов 5 миллионов долларов составляют вознаграждение фактору, а 20 миллионов долларов представляют собой зарезервированные денежные средства, которые должны быть переведены Globex, если и когда фактор получит дебиторскую задолженность, превышающую первоначальный платеж наличными плюс вознаграждение фактора.

    Экспонат 2

    Хотя эта структура может отличаться от структуры обеспеченных займов, показанной выше, порядок учета в основном такой же.

    Факторинг без права регресса.

    Факторинговое соглашение строго без права регресса является наиболее простым соглашением, хотя на практике оно встречается редко. В этом примере Globex решает продать фактору дебиторскую задолженность на сумму 100 миллионов долларов в обмен на наличные. Globex не сохраняет за собой прав на дебиторскую задолженность, и сделка считается передачей в соответствии с ASC 860.Фактор выплачивает Globex 95 миллионов долларов после оценки комиссии в размере 5 миллионов долларов при передаче. В соответствии с этой договоренностью, показанной в , Приложение 3 , денежный платеж в размере 100 миллионов долларов США от клиентов на инкассационный счет классифицируется как операционный денежный поток для Globex. (Некоторые организации могут продолжать осуществлять собственное обслуживание инкассо даже после заключения факторингового соглашения. Хотя инициатор может сэкономить на плате за обслуживание, классификация денежных потоков не изменится. Инкассо будет перечисляться фактору.)

    Экспонат 3

    Факторинг без права регресса (необычный сценарий)

    Обратите внимание, что вышеприведенный сценарий со строгим отсутствием права регресса (т. е. фактор не имеет средств взыскания просроченной дебиторской задолженности и оплачивает всю покупную цену при передаче, как показано в Приложении 3) на практике встречается редко. Даже если нет конкретной оговорки о регрессе, фактор часто будет удерживать некоторый процент от общей стоимости покупки на резервном счете, который будет переведен после получения от клиента.

    Рассмотрим сценарий, при котором Globex решает продать фактору те же 100 миллионов долларов дебиторской задолженности. Фактор сохраняет комиссию в размере 5 миллионов долларов и резерв в размере 20 миллионов долларов (названный «причитающийся фактору» в бухгалтерских книгах отправителя), переводя 75 миллионов долларов в пользу Globex после передачи дебиторской задолженности (, Приложение 4 , Операции 1 и 2). Имейте в виду, что бухгалтерские проводки и влияние на заявления, показанные в , Приложение 4 , обычно использовались на практике до ASU 2016-15, и многие компании с такой структурой могут использовать более ограничительную интерпретацию нового стандарта и оставить их учет таких операций не изменился. Однако авторы утверждают, что более широкая интерпретация этого руководства требует учета такой структуры как эквивалента факторингу с бенефициарным интересом и секьюритизации после передачи, подробно описанным ниже.

    Экспонат 4

    Факторинг без регресса (общий сценарий)

    Факторинг с процентной ставкой и пост-трансфертной секьюритизацией.

    Недавней тенденцией в финансировании на основе дебиторской задолженности является использование секьюритизированной продажи, при которой оригинатор продает свою дебиторскую задолженность покупателю, который затем переупаковывает и секьюритизирует ее для продажи внешним инвесторам.В этом сценарии Globex может решить передать свою торговую дебиторскую задолженность внешней организации через юридическое лицо специального назначения, удаленное от банкротства (SPE; в данном случае, Globex Receivables Funding, LLC). Это действие обычно организовано как передача ASC 860. Покупатель часто структурирован как проводник, который берет эту дебиторскую задолженность (возможно, вместе с дебиторской задолженностью от других оригинаторов) и переупаковывает ее в качестве обеспечения коммерческих бумаг, которые затем продаются инвесторам. Предположим, что Globex Receivables Funding продает посреднику дебиторскую задолженность на сумму 100 миллионов долларов в обмен на 75 миллионов долларов наличными (называемыми здесь начальной ценой покупки, IPP) и процентами по выгоде в размере 20 миллионов долларов (часто называемой отсроченной ценой покупки, DPP, дебиторской задолженностью). ), после гонорара в размере 5 миллионов долларов.Инвесторы покупают коммерческие бумаги у канала и получают возмещение за счет погашения клиентов, а DPP переводится в Globex Receivables Funding после сбора. Тема 230 ASC «Отчет о движении денежных средств» не содержит конкретных указаний по представлению денежных потоков для дебиторской задолженности DPP; в результате до ASU 2016-15 методы учета и представления в отчетах о движении денежных средств дебиторской задолженности DPP на практике были разными. Некоторые организации будут рассматривать дебиторскую задолженность по DPP как инвестиционную ценную бумагу и соответствующим образом классифицировать полученные денежные потоки, при этом первоначальный платеж наличными будет считаться операционным, а последующие денежные потоки от сбора DPP — инвестиционным; другие рассматривали бы ее как торговую дебиторскую задолженность и классифицировали бы все денежные потоки как операционные.

    ASU 2016-15 был выпущен, чтобы уменьшить это разнообразие на практике. Среди восьми вопросов движения денежных средств, которые он затрагивает, седьмой — бенефициарный интерес в сделках секьюритизации — имеет особое значение для этого обсуждения. Как указано выше, дебиторская задолженность DPP является примером бенефициарного интереса.

    Согласно ASU 2016-15, FASB требует, чтобы 1) «бенефициарные интересы передающей стороны, полученные в результате секьюритизации финансовых активов, должны раскрываться как неденежная деятельность» и 2) «денежные поступления от платежей по передаче или выгодных процентов в секьюритизированную торговую дебиторскую задолженность следует классифицировать как приток денежных средств от инвестиционной деятельности.Вышеупомянутые положения предполагают, что бенефициарный интерес передающей стороны должен рассматриваться как инвестиционная ценная бумага. В частности, первоначальное признание бенефициарных процентов, раскрываемых как неденежная деятельность, подтверждается тем, что плательщик не платит и не получает денежные средства для их получения, и необходимо раскрывать существенную неденежную инвестиционную деятельность. Если бы бенефициарный интерес передающего лица рассматривался как операционная деятельность, раскрытие информации не было бы обязательным, поскольку раскрытие неденежной операционной деятельности не требуется.

    Обязательное раскрытие информации о неденежной инвестиционной деятельности и отсутствие такого требования в отношении неденежной операционной деятельности фактически приводится в качестве причины решения FASB. В параграфе BC35 ASU 2016-15 говорится: «Целевая группа также отметила, что классификация инвестиционной деятельности согласуется с существующими рекомендациями в Теме 230 при рассмотрении ее консенсуса по раскрытию бенефициарного интереса передающего лица, полученного в результате секьюритизации финансовых активов как неденежной деятельности.То есть Тема 230 требует раскрытия неденежной инвестиционной деятельности, но не требует раскрытия неденежной операционной деятельности».

    Согласно ASU 2016-15, решение FASB рассматривать денежные потоки DPP как инвестиционные, а не как операционные, основано на двух факторах. Во-первых, дополнительный кредитный риск делает бенефициарные проценты более сопоставимыми с инвестициями, чем с торговой дебиторской задолженностью. Фактически, одна из целей структурирования бенефициарного интереса состоит в том, чтобы стратифицировать кредитный риск, непропорционально распределяя риск убытков, связанных с пулом дебиторской задолженности, между держателями бенефициарного интереса.Одним из результатов такого непропорционального распределения является то, что характеристики бенефициарного интереса, возможно, отличаются (т. е. значительно более высокий риск) от характеристик более крупного пула дебиторской задолженности, из которого они были получены, что оправдывает рассмотрение этого интереса как инвестирования, а не операционная. Во-вторых, поскольку торговая дебиторская задолженность полностью обменивается на денежные средства плюс проценты по выгоде, а передающая сторона больше не сохраняет права собственности на дебиторскую задолженность, последующее взыскание процентов по выгоде не равнозначно взысканию торговой дебиторской задолженности.

    Тем не менее, FASB признал два недостатка классификации денежных потоков DPP как инвестиционных, а не операционных. Во-первых, некоторые пользователи финансовой отчетности обычно рассматривают поступления денежных средств от бенефициарных процентов как операционную деятельность, и этим пользователям, возможно, придется корректировать (т. е. реклассифицировать) эти поступления для обеспечения сопоставимости. Во-вторых, эта классификация создает асимметрию между продажами и результирующим операционным денежным потоком. Например, при условии отсутствия кредитных убытков торговая дебиторская задолженность в размере 100 миллионов долларов, проданная Globex каналу, которая возникла в результате продаж в кредит на 100 миллионов долларов, приведет не к 100 миллионам долларов операционного притока денежных средств для Globex, а к 80 миллионам долларов операционным притокам денежных средств. и 20 миллионов долларов на инвестирование притока денежных средств.

    Хотя ASU 2016-15 не изменит общую сумму денежных потоков, представленных в отчете за определенный период, она может значительно изменить денежные потоки от конкретной деятельности, например, денежные потоки от операционной деятельности. Например, компания Kraft-Heinz, одна из первых, кто внедрил это обновление, была вынуждена пересчитать свой операционный денежный поток за 2016 год в форме 10-K за 2017 год, уменьшив его с 5,238 млрд долларов до 2,649 млрд долларов, т. е. на 49%. Это изменение может повлиять на расчет нескольких показателей оценки, что заслуживает внимания как составителей, так и пользователей.Особая важность операционного денежного потока и свободного денежного потока в оценке активов или бизнеса не нова и очень распространена в финансах.

    Приложение 5 иллюстрирует порядок учета и влияние на баланс и отчет о движении денежных средств в соответствии с ASU 2016-15.

    Экспонат 5

    Факторинг с бенефициарным интересом и секьюритизацией после передачи

    Сравнение Приложений 4 и 5 показывает, что экономическая сущность этих двух структур одинакова для составителя.Резерв «из-за фактора» в типичной программе факторинга без права регресса может рассматриваться как бенефициарная доля, принадлежащая оригинатору, аналогичная по существу и функциям роли дебиторской задолженности DPP при секьюритизированной продаже. И «причитающиеся от фактора», и дебиторская задолженность DPP служат для концентрации кредитного риска из первоначального пула дебиторской задолженности и распределения его между держателями процентов. Ключевое различие заключается в том, секьюритизирует ли покупатель дебиторской задолженности ее после передачи (события под пунктирной линией в , Приложение 5 ).Такой подход четко определен в ASU 2016-15: «Денежные поступления от платежей по бенефициарным интересам передающего лица в секьюритизированной торговой дебиторской задолженности следует классифицировать как приток денежных средств от инвестиционной деятельности » (курсив добавлен).

    Именно на этом этапе интерпретации стандарта могут различаться. Если ASU 2016-15 читать буквально, именуемый далее как «узкая интерпретация» стандарта, действия покупателя дебиторской задолженности повлияют на отчетность о движении денежных средств передающей стороны.Решение покупателя секьюритизировать дебиторскую задолженность автоматически изменит подход к денежным потокам DPP передающей стороны с операционных на инвестиционные. Если покупатель решает не секьюритизировать дебиторскую задолженность, то передающая сторона может, при отсутствии каких-либо указаний FASB об обратном, классифицировать все полученные денежные потоки как операционные.

    По мнению авторов, поведение покупателя после передачи не должно влиять на то, как лицо, передающее торговую дебиторскую задолженность, учитывает свои операции.Если DPP, бенефициарный процент по секьюритизированной продаже, рассматривается как инвестиционный денежный поток, то почему не «причитающийся от фактора», бенефициарный процент по договору факторинга без секьюритизации? Интересы бенефициара и связанный с этим риск являются определяющими характеристиками, используемыми в рассуждениях FASB, и эти соображения в равной степени применимы к соглашениям о факторинге без обеспечения. Авторы называют эту перспективу «широкой интерпретацией» ASU 2016-15. В соответствии с этой интерпретацией наиболее распространенный сценарий факторинга, при котором фактор удерживает определенный процент от общей покупной цены в резерве и переводит средства после получения от покупателя, будет учитываться так же, как это требуется в ASU 2016-15 для факторинга с бенефициарные проценты и секьюритизация после передачи. Такой учет показан в , Приложение 6 .

    Экспонат 6

    Факторинг без регресса (расширенное толкование ASU 2016-15)

    Что такое факторинг счетов? Счет-фактура Факторинг 101| ОТК Бизнес Капитал

    Факторинг по счетам — это решение по финансированию, при котором бизнес продает свою открытую дебиторскую задолженность факторинговой компании в обмен на немедленные денежные средства. Вместо того, чтобы ждать платежа клиента, факторинг предоставляет вам немедленный оборотный капитал, чтобы вы могли оплачивать счета, выплачивать заработную плату, поддерживать ежедневные операционные расходы и с легкостью развивать свой бизнес.

    Как работает факторинг

    Процесс очень прост. Бизнес предоставляет работу, услуги или продукты своим клиентам. Когда клиенту выставляется счет, неоплаченный счет сначала отправляется факторинговой компании. Факторинговая компания авансирует бизнес, процент от стоимости счета, как правило, 90%, в тот же день.

    Затем счет отправляется клиенту, который обрабатывает и оплачивает его в обычном порядке. Затем клиент оплачивает фактор.Как только клиент оплачивает счет, оставшаяся сумма, за вычетом платы за факторинг, переводится в бизнес.

    Этапы факторинга счетов

    1. Завершите работу и выставьте счет в обычном порядке.
    2. Отправьте счет факторинговой компании.
    3. Получите аванс наличными от факторинговой компании.
    4. Клиент оплачивает счет факторинговой компании.
    5. Оставшаяся сумма за вычетом комиссии выплачивается вам.

    Преимущества факторинга счетов

    • Простая транзакция
    • Предоставляет немедленную наличность
    • На основе кредита клиентов
    • Не добавляет долг
    • Исключает ожидание платежа клиента

    Факторинг по счетам обеспечивает компании немедленными наличными деньгами, которые им нужны не только для ведения бизнеса, но и для его роста. Факторинг не является кредитом, поэтому долгов по нему не возникает. Право на участие основано на кредитной и платежной истории клиентов компании, а не на истории самой компании. Это одно из многих преимуществ факторинга для компаний, которые могут не претендовать на традиционное кредитование или не хотят увеличивать свой долг.

    Все о договорах факторинга

    В основе отношений с факторинговой компанией лежит договор факторинга. Соглашение – это договор между клиентом и факторинговой компанией.К ним обычно относятся:

    • Стаж работы;
    • Обязательный объем;
    • Скорость продвижения; и
    • Факторинговая скидка (комиссия).

    Срок действия договоров факторинга

    Срок действия контракта зависит от вашей программы. В TCI Business Capital мы предлагаем месячные и 12-месячные контракты в зависимости от ситуации. Обязательно задавайте вопросы своей потенциальной факторинговой компании и внимательно читайте договор перед подписанием.

    Объем факторинга

    Большинство соглашений включают обязательства по объему. Совершая факторинг определенного объема счетов-фактур, компания может получить максимальные авансы и самые низкие ставки для оптимизации своих потребностей в наличных деньгах.

    Авансы от факторинговых компаний

    В большинстве случаев факторинговая компания выдает вам аванс в размере от 70 процентов и выше от суммы счета. Сумма аванса зависит от таких переменных, как кредитоспособность ваших клиентов, тенденции оплаты и объем.TCI Business Capital предлагает конкурентоспособные авансовые ставки. Запросите сегодня, чтобы увидеть, сколько мы можем продвинуть вас.

    Плата за факторинг

    Сборы факторинговой компании варьируются в зависимости от таких факторов, как объем, размер ваших счетов, ваша отрасль, тенденции оплаты клиентов и другие переменные. Некоторые факторинговые компании взимают фиксированную плату за услугу, в то время как другие могут взимать плату за факторинг и дополнительные сборы за другие административные и вспомогательные услуги, которые они предоставляют. Обязательно прочитайте мелкий шрифт вашего контракта, чтобы точно знать, сколько с вас берут, и задавайте вопросы.Чтобы узнать больше о плате за факторинг, воспользуйтесь калькулятором факторинга.

    Факторинговые услуги от TCI Business Capital

    С 1994 года TCI Business Capital предоставляет лучшие в своем классе факторинговые услуги тысячам малых и средних компаний по всей территории Соединенных Штатов. Мы предлагаем надежные решения для управления денежными потоками, позволяющие компаниям решать проблемы, с которыми они сталкиваются, и использовать имеющиеся у них возможности.

    Наши клиенты работают на переднем крае развивающихся секторов Северной Америки.Они выбирают нас из-за необходимого им оборотного капитала, потому что наш процесс прост и понятен.

    Наши простые в настройке линии факторинга позволяют клиентам быстро и легко получить доступ к необходимому им оборотному капиталу. Предложение по факторингу может быть сделано за 15 минут, а финансирование в течение 24 часов. Мы отличаемся от других нашей культурой выполнения, надежностью, гибкостью и отмеченным наградами обслуживанием клиентов.

    Чтобы подать заявку на участие в программе факторинга индивидуальных счетов, заполните форму ниже или позвоните нам по телефону 800-707-4845.Всего за 15 минут мы предоставим бесплатную консультацию и рассчитаем стоимость индивидуальной программы факторинга для удовлетворения потребностей вашего бизнеса.

    Соглашение о факторинге: ознакомьтесь перед подписанием

    Соглашение о факторинге: разберитесь, прежде чем подписать

    Финансирование дебиторской задолженности, или факторинг счетов, заставляет один из ваших самых больших активов – ваши счета – работать на вас. Это может помочь устранить проблемы, вызванные задержкой платежей клиентов, увеличением расходов на заработную плату, колебаниями затрат или крупными материальными вложениями.

    Но прежде чем подписать соглашение о факторинге , убедитесь, что вы понимаете условия соглашения и то, как отношения с вашим поставщиком факторинговых услуг влияют на ваш бизнес.

     Соглашение о факторинге всегда должно четко отражать ваши отношения с поставщиком факторинговых услуг, включая роли, обязанности и условия, наиболее выгодные для нужд вашего бизнеса. Короче говоря, прежде чем подписать пунктирную линию, вы всегда должны убедиться, что вы одобрены для финансирования, и что вы понимаете и согласны с ценами и условиями контракта.

    В первую очередь убедитесь, что ваш поставщик факторинговых услуг завершил процесс андеррайтинга и раскрыл все расходы, связанные с андеррайтингом, прежде чем запрашивать подпись на соглашении о факторинге . Возможно, вы не захотите вступать в долгосрочные финансовые отношения до получения одобрения.

    Заключение соглашения до андеррайтинга также может быть методом продаж, чтобы воспрепятствовать «выдумыванию» и может обязывать вас к обязательному соглашению до того, как у вас будет возможность обсудить условия.Вы также можете захотеть получить котировки от нескольких разных поставщиков, прежде чем совершать их.

    Процесс андеррайтинга может в значительной степени определить другие части вашего факторингового соглашения, включая ценообразование, на которое могут повлиять ваши условия утверждения.

    Во-вторых, убедитесь, что в соглашении о факторинге четко указаны условия оплаты и структура скидок или ценообразования в счетах. Убедитесь, что вы понимаете: а) какой процент ваших счетов вы получаете авансом, и б) сколько вы платите в день, когда счет не оплачен.Если вам непонятны условия ценообразования, не бойтесь обращаться за разъяснениями в письменной форме.

    Некоторые поставщики факторинговых услуг будут проявлять гибкость в отношении условий оплаты и скидок в зависимости от индивидуальных потребностей вашего бизнеса. Например, если у вас есть клиент, который всегда платит в течение 15 дней, и вы хотите включить его в свою общую программу факторинга, спросите своего поставщика факторинговых услуг, предоставляют ли они условия со скидкой для более быстрой оплаты.

    Или, если вы в настоящее время используете факторинг с поставщиком, но покупаете нового, обязательно сообщите новому поставщику, какие условия ценообразования у вас есть в настоящее время. Вполне вероятно, что новый фактор попытается предложить вам более конкурентоспособную программу, чтобы заработать на вашем бизнесе.

    Наконец, ваше факторинговое соглашение должно включать как договорные условия, так и пункт о досрочном расторжении, с которым вы можете мириться на тот случай, если вас не устраивают отношения. Будьте откровенны со своим поставщиком факторинговых услуг в отношении договорных условий, которые сделают вас удобными. Вполне вероятно, что поставщик может быть готов обсудить условия контракта, аналогичные ценообразованию.

    И, опять же, если вы уже пользуетесь факторингом, обязательно сообщите своему новому фактору о своих текущих условиях и убедитесь, что вы не находитесь в договоре с текущим поставщиком факторинга.

    Когда вы обсуждаете условия факторингового соглашения, это идеальное время, чтобы узнать больше о том, как поставщик факторинговых услуг будет функционировать в качестве вашего будущего партнера, и это хорошее время, чтобы выяснить, как будут развиваться отношения в будущем.

    Например, если ваше соглашение о факторинге многословно, запутанно и наполнено беспорядочным юридическим жаргоном, вы можете захотеть пересмотреть другие варианты, которые более четко изложены. Или, если представители вашего поставщика факторинговых услуг не знают ответов на ваши вопросы или опаздывают с ответом на ваши вопросы, вы можете предсказать менее чем превосходные отношения с клиентами.

    В конце концов, соглашение о факторинге является ключом к тому, чтобы ваш бизнес преодолел трудности управления денежными потоками. Просто убедитесь, что вы четко понимаете условия, вы, вероятно, на пути к процветанию отношений.

     

    Рассмотрите договор факторинга, если вам нужны немедленные денежные средства

    Факторинг вашей дебиторской задолженности позволяет вам немедленно получить денежные средства, необходимые для ведения бизнеса, не дожидаясь месяца или даже дольше, пока ваши клиенты и другие кредиторы оплатят свои счета .

    При заключении факторингового соглашения, как и при любых договорных отношениях, важно понимать вопросы и требования, содержащиеся в договоре, до его подписания. Если вы не уверены в этом, некоторые вопросы могут быть проблематичными. Здесь мы обсудим некоторые ключевые вопросы, которые вы должны рассмотреть перед подписанием договора факторинга.

    Понимание структуры вознаграждения фактору

    Самой большой проблемой являются сборы, которые вы будете платить за услуги факторинга.Плата за факторинг варьируется, поэтому важно знать не только ее размер, но и то, что вы за нее получаете. Большинство факторов взимают процент от суммы счета, который они факторингуют. Вам необходимо знать ставку дисконтирования, авансовый платеж и любые другие связанные с установкой сборы. Факторы не используют вашу кредитную историю, когда решают, работать с вами или нет. Тем не менее, они смотрят на то, насколько вы кредитоспособны, и на вашу общую дебиторскую задолженность при определении ваших сборов.

    Обращайте внимание на факторинговые фирмы, предлагающие низкие начальные ставки или сборы, которые ниже, чем в отрасли в целом.Вы должны выяснить, существуют ли какие-либо дополнительные сборы или требования, которые могут вступить в силу после начала действия договора.

    Если вы подписываете контракт, требующий определенного минимального объема деятельности, убедитесь, что у вас достаточно бизнеса и вы создаете достаточное количество счетов для выполнения этого минимума.

    Срок действия контракта

    Важнейшим компонентом договора факторинга является срок действия договора. Если вы новичок в факторинге или ищете новую факторинговую фирму, вы можете ограничить продолжительность контракта.Если вы не знаете этого фактора, долгосрочный контракт может нанести ущерб, если выяснится, что эти отношения вам не подходят. Вы должны держать свои варианты открытыми, чтобы не оказаться запертыми в долгосрочном контракте с неправильным фактором.

    Требования к обеспечению

    Другим важным вопросом факторинга является обеспечение. Кредитоспособность ваших клиентов является фактором, влияющим на решение о том, стоит ли работать с вами, а также на их комиссионные и авансовые ставки. В некоторых случаях может потребоваться залог, например, если вы запрашиваете более высокую авансовую ставку или хотите помочь с торговым финансированием.

    Залог может потребоваться, если кредитная история одного из ваших клиентов плохая, но вы все равно хотите учитывать счет. В этом случае от вас может потребоваться внести залог, чтобы гарантировать возврат аванса в случае, если клиент не заплатит. Некоторые виды залога, которые могут потребоваться, могут включать прямой залог портфеля акций или недвижимости.

    Регресс или без регресса

    В вашем договоре должно быть указано, осуществляется ли факторинг без права регресса или без права регресса.Если вы хотите, чтобы факторинг обеспечил кредитную защиту вашей дебиторской задолженности в случае, если клиент не заплатит, вы укажете, что факторинг будет осуществляться без права регресса. Могут быть дополнительные сборы, но это того стоит, чтобы избавить вас от проблем со сбором.

    Попросите адвоката рассмотреть контракт

    Рекомендуется, чтобы ваш договор рассмотрел адвокат, так как он имеет опыт работы с финансовыми фирмами. Они могут обнаружить некоторые проблемы, которые вы, возможно, не рассматривали.Например, могут быть скрытые платежи, которые вы не видели изначально. Или он может помочь вам решить, нужны ли вам дополнительные услуги, которые повысят общую стоимость факторинга или нет.

    Суть

    Факторинг — это важная услуга, которая может помочь вам удовлетворить потребности в оборотном капитале и выполнить другие финансовые обязательства. При заключении контракта с факторинговой фирмой важно, чтобы вы и ваш адвокат понимали все вопросы, связанные с обеспечением финансового благополучия вашей фирмы.

    Факторинг / Дополнительные услуги / Наш бизнес

    Вам нужен партнер, который понимает ваш бизнес.

    Четыре причины выбрать наш пакет факторинга и кредитного страхования
    • Предоставьте своим клиентам большую гибкость;
    • Удовлетворение потребностей в финансировании, которые могут меняться, например, в связи с периодами пиковой активности;
    • Укрепите безопасность своего портфеля торговой дебиторской задолженности;
    • Оптимизируйте условия контракта, застраховав кредит.
    С помощью факторинга вы можете предложить своим клиентам более длительные сроки оплаты. Финансирование вашего кредита организовано через третью сторону, фактор. Вы выставляете свой счет, как обычно, и отправляете его нам. Мы предоставляем вам почти полную сумму счета, пока ваш клиент не заплатит.

     

    Если ваш факторинговый договор сочетается со страхованием кредита, Coface Finanz (фактор) становится прямым бенефициаром любого возмещения по страхованию кредита, которое может быть выплачено в случае, если счет, финансируемый за счет нашей деятельности, останется неоплаченным. .

     

    В конечном счете, кредитное страхование повышает как уровень безопасности вашего портфеля торговой дебиторской задолженности, так и условия вашего факторингового договора. Эта комбинация также обеспечивает нефинансируемую часть дебиторской задолженности, которая варьируется в зависимости от имеющихся финансовых ресурсов.

     

    Coface предоставляет эту дополнительную услугу в Германии и Польше. В других странах наши отделы продаж могут направить вас к нашим партнерам по факторингу.

    Предоставление ценного решения…

    Польский производитель игрушек в сентябре обеспечивает 65% годового объема продаж своим розничным покупателям.В это время года производитель игрушек испытывает значительные потребности в финансировании, поскольку ему не хватает собственного капитала. Это связано с тем, что покупатели обычно не оплачивают свои счета до января, когда все товары уже проданы.

     

    Имея договор факторинга, обеспеченный страхованием кредита, производитель игрушек обращается к Coface Poland Factoring, чтобы справиться с этим периодом пиковой активности и покрыть свои потребности в финансировании.

     

    Coface выплачивает 90% суммы, причитающейся с клиентов производителя игрушек, начиная с сентября и по мере осуществления поставок, что позволяет производителю игрушек спокойно выполнять все свои обязательства и сроки.

    Опубликовано в категории: Разное

    Добавить комментарий

    Ваш адрес email не будет опубликован.