Отчисления в пенсионный фонд в 2019 году за работников: ставка и изменения, КБК — СКБ Контур

Генеральный директор государственного предприятия «Стравита» Сергей Андриевич:

Забрать накопительную пенсию всю и сразу не получится

— В этом в общем-то и суть механизма — обеспечение дополнительной пенсии. Пенсия, как и многие другие выплаты, выплачивается ежемесячно для удобства человека и возможности рационально использовать свои средства. Поэтому единовременных выплат пока не планируется.

Заместитель председателя Федерации профсоюзов Беларуси Владимир Поздняков:

Переход не будет одномоментным

— Все люди разные. Кто-то более прогрессивен в своих взглядах, кто-то, скорее, консервативен. Первый шаг очень важен. Если будет обеспечен высокий уровень минимизации рисков, люди увидят высокую доходность, примеры друзей и близких, то эта система станет динамично развиваться.

Не ниже ставки рефинансирования

Пенсии по возрасту в Беларуси получают более 2,4 млн человек. Средний размер пенсионной выплаты на 1 сентября, по словам управляющего Фондом социальной защиты населения Министерства труда и социальной защиты Юлии Бердниковой, составил Br545.

В нашей стране действует трехуровневая пенсионная система. Первый уровень — обязательное пенсионное обеспечение: минимальные гарантии, которые обеспечивает государство. Как правило, это выплата социальных пенсий, финансируемых из республиканского бюджета. Второй уровень — обязательное пенсионное страхование.

— В этом процессе участвуют все работающие граждане, — отмечает Юлия Бердникова. — Они застрахованное лицо в системе государственного социального страхования, и за него в бюджет государственного внебюджетного фонда социальной защиты населения на пенсионное страхование поступает 29% от их заработной платы. Процент делится между самим работником и нанимателем — 1% и 28% соответственно. Система пенсионного страхования у нас солидарная: средства, поступающие в бюджет фонда, не накапливаются, а распределяются на сегодняшние пенсионные выплаты.

Третий уровень — дополнительное пенсионное страхование, которое существовало и до введения указа. Принятый документ призван развить и расширить применение данного механизма.

Юлия Бердникова

— Теперь в дополнительном пенсионном страховании будет участвовать государство, которое в том числе станет финансировать накопления. Ранее это мог делать только сам работник, самостоятельно аккумулируя средства в страховой компании на принятых им условиях. Настоящий указ устанавливает следующий порядок осуществления гражданами дополнительных пенсионных накоплений. Действовать механизм будет так: работник принимает решение о начале накопления, заключает договор со страховой организацией, в котором будет прописан тариф. Указом его максимальная планка определена на уровне 13%.

Из этого тарифа на именной лицевой счет ежемесячно перечисляется 10% заработка. Можно и меньше при выборе более низкого тарифа (например, если выбран тариф 6% и ниже, то он делится поровну между работником и нанимателем), а еще не более 3% от фонда оплаты труда работника отчислит наниматель. Стоит отметить, что предприятия не понесут дополнительных затрат. Когда работник выбирает такую схему накопления, наниматель перечисляет в ФСЗН не 28%, как сейчас, а за вычетом этих 3% — то есть 25%. Так работник застрахован и в обязательной пенсионной системе, и в добровольно-накопительной.

Оператором новой системы дополнительного страхования станет государственное предприятие «Стравита».

— Наше предприятие занимается страхованием дополнительной накопительной пенсии около 20 лет, — отмечает генеральный директор государственного предприятия «Стравита» Сергей Андриевич. — Суть механизма в целом схожа с принятым указом. Разница в деталях. Человек сам определяет, сколько он хочет вкладывать и в каком порядке. Деньги, которые он уплачивает страховой организации, накапливаются на именном лицевом счете. Далее они инвестируются в установленном законодательством порядке.

По достижении пенсионного возраста гражданин получит свою накопленную сумму за период действия договора, а также определенный гарантированный доход. Предусмотрен и бонус: те средства, которые заработает страховщик сверх гарантированной доходности. Сейчас получить пенсию можно сразу всю либо по частям — ежемесячно. Все зависит от условий договора.

— Согласно указу, вы также накапливаете пенсию, но при дополнительном участии государства и нанимателя. Механизм тот же: деньги инвестируются в финансовые инструменты, которые существуют на рынке. И по достижении пенсионного возраста гражданин получит денежные средства с гарантированной доходностью. По указу она устанавливается не ниже ставки рефинансирования, которая действует в этом периоде. Данный показатель будет меняться. А вместе с ней и гарантированная доходность, — подчеркивает Сергей Андриевич.

Формула «3+3»

Сейчас размер средней белорусской пенсии составляет 37,4% от средней зарплаты. Вопрос пенсионного обеспечения один из самых частых, с которым работники обращаются в профсоюзы.

— Норматив обеспечения уровня пенсий в размере 40% от средней заработной платы пока не выполняется, — констатировал заместитель председателя Федерации профсоюзов Беларуси Владимир Поздняков. — На наших встречах поднимаются вопросы индексации пенсий. Мы отмечаем рост цен, но индексация не всегда его покрывает. Накопительная пенсия видится нам и работникам одним из лучших механизмов дополнительного дохода.

Специалист отметил: по предварительным расчетам, наиболее популярной формулой накопления станет «3+3», когда 3% добровольно выплачивает работник и столько же наниматель.

— Если исходить из средней заработной платы (Br1471 за июль. — Прим. БЕЛТА), а сам процесс накопления будет идти 5 лет, то ежемесячная выплата составит порядка Br110. При этом в плане доходной составляющей мы учитывали только ставку рефинансирования без бонусов. Сумма отчислений совсем небольшая. Если взять среднюю зарплату по стране, то это Br43. А прибавка к средней пенсии получается в размере 20%.

Владимир Поздняков

Владимир Поздняков уверен: нововведение позитивно воспримут в трудовых коллективах.

— Но работника необходимо убедить в надежности данного инструмента. Да и сами люди должны понять, что заботиться о достойной старости нужно с молодых лет. Чем больше период накопления, тем выше прибавка. В Дании, Норвегии, Швеции, где действуют прогрессивные пенсионные системы, работник, выходя на пенсию, получает не менее 80% от средней заработной платы. Это позволяет чувствовать себя комфортно.

С коллегой соглашается Сергей Андриевич. Руководитель «Стравиты» отмечает: главная задача — «омолодить» тех, кто начинает заботиться о дополнительной пенсии.

— Чем больше срок накоплений, тем выше впоследствии выплата. Если проанализировать существующий страховой портфель нашей организации, то по пенсионному договору средний срок составляет около 20 лет. То есть возраст начала накоплений — 40-45 лет. На дистанции в 20 лет прибавка составит намного больше озвученных Br110. Мы прикидывали, хотя и очень условно, так как меняется экономика, инвестиционный климат, выплаты могли бы достигать Br1,5 тыс.

Риски, доходность и форс-мажоры: что будет с накоплениями

Руководитель «Стравиты» подчеркивает: за 20 лет существования организации все договорные обязательства были выполнены.

— Средства никуда не пропали и не исчезли. Сегодня нам законодательство дает разные механизмы инвестирования денежных средств. Это в первую очередь банковские вклады, ценные бумаги Министерства финансов, Банка развития и прочих.

Некоторые инструменты не используются из-за возможных рисков. Например, ценные бумаги юридических лиц. Однако имеющиеся механизмы встроены в экономику и успешно работают.

— И, пожалуй, на гораздо лучших условиях, чем могут предложить отдельному человеку. Сегодня далеко не каждый банк готов открывать вклад, который будет ежемесячно пополняться на, скажем, Br50. Финансовая организация не предложит человеку подобных условий, — дополнил Сергей Осенко.

В качестве основного защитного механизма предусмотрено создание так называемого гарантийного фонда.

Сергей Осенко

— С каждого взноса 0,5% отчислим в него. Фонд будет использован в случае невозможности исполнения обязательств со стороны страховой компании. Однако уверен, что до этого не дойдет, — добавил Сергей Андриевич.

Что касается возможных форс-мажорных ситуаций, то беспокоиться за сохранность средств не стоит.

— В указе прописан механизм наследования, — говорит Владимир Поздняков. — Если человек уйдет из жизни, накопленные средства переходят по наследству. Указом определен и срок выплат накопительных пенсий. Пока речь идет о двух периодах: в течение 5 и 10 лет. Эти сроки установлены не просто так. Была проанализирована средняя продолжительность жизни после достижения пенсионного возраста, исходя из того, чтобы человек полностью получил свои сбережения.

Потенциальных участников механизма также волнует периодичность и возможность изменения условий накопления.

Сергей Андриевич пояснил, что человек имеет право приостановить выплату взносов — без санкций.

— В жизни случаются разные ситуации. Например, потеря работы. Внесенные деньги все равно останутся за человеком, ведь лицевой счет привязывается к индивидуальному лицевому счету работника, открытого в системе государственного социального страхования. Нашли новую работу? Продолжайте копить дальше. Даже если вы уедете на ПМЖ в другую страну, с деньгами ничего не произойдет и при наступлении пенсионного возраста выплаты все равно будут.

Когда наступает срок выплат (страховой случай), у человека есть полгода, чтобы начать получать деньги. Если по каким-то причинам этого сделано не будет, средства останутся в сохранности.

— Как правило, людей ищут через различные базы данных. Если прошло более полугода, то фактические уплаченные страховые взносы за минусом расходов на ведение дела страховщика перечислят в республиканский бюджет. Когда человек вспомнил про свои деньги, страховая компания пишет заявление об их возврате, и их вернут, — поясняет Сергей Осенко.

Бюрократии — «нет», технологиям — «да»

Планируется, что механизм начнет действовать с 1 октября 2022 года. Оформить дополнительную пенсию будет достаточно легко. Прорабатывается возможность открытия именного лицевого счета удаленно.

— Человеку предстоит решить два вопроса: размер страхового тарифа, который будет перечислять, и период, в течение которого должен получать выплату. Понадобится лишь паспорт и данные о нанимателе. Указом предусмотрена возможность оформления договора онлайн, — поясняет Сергей Андриевич.

Через личный кабинет на сайте страховой компании можно будет отслеживать и размер накоплений.

— Человек сможет увидеть, сколько накопил сам, сколько отчислил наниматель. Такой инструмент есть и сейчас. Думаю, немного доработаем программное обеспечение. В том числе с точки зрения защиты персональных данных. Возможно, создадим что-то вроде калькулятора, на котором человек сможет рассчитать примерный размер выплаты. Но нужно учитывать, что на перспективу мы можем просчитать доходность только по ставке рефинансирования. Бонус высчитать, учитывая возможные изменения размеров заработной платы, ставки рефинансирования, инвестиционного климата, проблематично.

Отметим, что механизм добровольной накопительной пенсии не заменит солидарную пенсионную систему, он лишь дает возможность обеспечить себе дополнительную выплату.

— Уверена, механизм поможет повысить финансовую грамотность, более ответственно относиться к своему будущему. Мы видим, что на сегодня люди начинают задумываться о жизни на пенсии лишь непосредственно перед ней, — резюмировала Юлия Бердникова.

Александр НОВОХРОСТ,

газета «7 дней».-0-

Пенсионных тем — Взносы | Налоговая служба

Взнос — это сумма, которую работодатель и работники (включая самостоятельно занятых лиц) вносят в пенсионный план.

Лимиты взносов и пособий

Существуют пределы того, сколько работодатели и сотрудники могут ежегодно вносить в план (или IRA). В плане должно быть прямо указано, что взносы или пособия не могут превышать определенные ограничения. Лимиты различаются в зависимости от типа плана.

Базовый лимит отсрочки по выбору

Базовый предел отсрочки по выбору составляет 19 500 в 2020 и 2021 годах, 19 000 долларов в 2019 году, 18 500 долларов в 2018 году и 18 000 долларов в 2015–2017 годах, или 100% от вознаграждения сотрудника, в зависимости от того, что меньше. Предел отсрочки по выбору для планов SIMPLE составляет 100% компенсации или 13 500 долларов США в 2020 и 2021 годах, 13 000 долларов США в 2019 году и 12 500 долларов США в 2018 году. Денежные взносы также могут быть разрешены, если сотруднику 50 лет и старше.

Если общая сумма взносов сотрудника превышает предел отсрочки, разница включается в валовой доход сотрудника.

Срок внесения отсрочек по выбору

Работодатели должны вносить взносы сотрудников на доверительные или индивидуальные счета пенсионного плана, как только они могут быть разумно отделены от общих активов работодателя. Министерство труда устанавливает правило безопасного 7-дневного рабочего дня для взносов сотрудников в планы с менее чем 100 участниками.

Если вы не передали сотрудникам отсрочки по выбору как можно скорее, узнайте, как вы можете исправить эту ошибку.

Взносы работодателей

• Соответствующие взносы работодателя. Если документ плана позволяет, работодатель может сделать соответствующие взносы для работника, который вносит отсрочки по выбору (например, 50 центов за каждый отсроченный доллар). Соответствующие взносы работодателя могут быть дискреционными (вноситься в одни годы, а в другие нет, в зависимости от решения компании) или обязательными, как в планах ПРОСТОЙ и план Safe Harbor 401 (k).

• Дискреционные или невыборные взносы работодателя. Если документ плана позволяет, работодатель может вносить взносы для участников, помимо соответствующих взносов. Эти взносы производятся от имени всех сотрудников, которые являются участниками плана, включая участников, которые предпочитают не вносить выборные отсрочки.

Виды взносов сотрудников

• Снижение заработной платы / Отсрочка по выбору Взносы — это отчисления сотрудников до вычета налогов, которые обычно составляют процент от вознаграждения работника.Некоторые планы позволяют сотруднику вносить определенную сумму в долларах в каждый платежный период. Планы 401 (k), 403 (b) или SIMPLE IRA могут разрешать выборные отсроченные взносы.
• Назначенные взносы Roth — это тип выборных взносов, которые, в отличие от выборных взносов до налогообложения, в настоящее время включаются в валовой доход, но не облагаются налогом при распределении. 401 (k), 403 (b) и государственные планы 457 (b) могут их разрешить. Если план разрешает определенные взносы Roth, он также должен предлагать выборочные отсроченные взносы до вычета налогов.
• Взносы после уплаты налогов — это взносы в счет компенсации (кроме взносов Roth), которые работник должен включить в доход в своей налоговой декларации. Если план допускает отчисления после уплаты налогов, они не исключаются из дохода, и работник не может вычесть их в своей налоговой декларации.
• Дополнительные взносы Если это разрешено планом 401 (k), 403 (b), правительственным 457 (b), SARSEP или SIMPLE IRA, участники в возрасте 50 лет и старше на конец календарного года также могут ловить рыбу. -вверх выборочные отсрочки взносов сверх основного лимита выборных отсрочек.

Дополнительные ресурсы

Пенсионный план и лимиты пособий

В этой таблице перечислены максимальные суммы, которые физическим лицам разрешено вносить в свои пенсионные планы каждый год.

Срок действия лимитов на 2020 год — 1 января 2021 года.

Максимальный лимит в долларах

Недостаток государственного пенсионного финансирования: планы стабилизировались после пандемии

Государственные пенсионные системы страны завершили 2021 финансовый год в лучшем состоянии со времен Великой рецессии 2007-09 годов.Согласно прогнозам The Pew Charitable Trusts, разрыв между стоимостью пенсионных пособий, которые штат обещал своим работникам, и тем, что они отложили на их выплату, снизился в 2021 году до самого низкого уровня за более чем десятилетие. По оценкам Pew, государственные пенсионные системы впервые с 2008 года профинансированы более чем на 80%.

Такой прогресс будет значительным в любом году, но улучшение в 2021 финансовом году произошло во время рецессии, когда многие аналитики предсказывали, что потеря доходов, связанная с пандемией COVID-19, приведет к увеличению дефицита пенсионных фондов.Вместо этого Pew обнаружил увеличение активов более чем на полтриллиона долларов в государственных пенсионных планах, чему способствовало более чем 25-процентная рыночная доходность инвестиций в 2021 финансовом году (самая высокая годовая доходность государственных фондов за более чем 30 лет) и существенное увеличение взносов. от налогоплательщиков и государственных служащих до пенсионных фондов.

Это увеличение взносов, произошедшее после того, как государства в течение многих лет отказывались от своих систем, является частью восходящей тенденции за последние 10 лет. Исследование Pew показывает, что за последнее десятилетие взносы увеличивались в среднем на 8% ежегодно, увеличивая активы и погашая долги.В четырех штатах с наиболее неблагополучными пенсионными системами — Иллинойсе, Кентукки, Пенсильвании и Нью-Джерси — взносы увеличивались в среднем на 16% в год за тот же период.

Почти каждый штат также ввел в действие реформы льгот для снижения затрат, включая сокращение льгот для вновь нанятых государственных служащих. Должностные лица во многих штатах также стали более дисциплинированными в управлении пенсионными финансами, используя такие инструменты, как стресс-тестирование, чтобы определить, как повороты в экономике могут повлиять на пенсионные фонды.

В результате Pew обнаружил, что впервые в этом столетии ожидается, что штаты коллективно соблюдают стандарт минимальных пенсионных взносов. ¹ Это означает, что даже до рыночного ралли во время пандемии платежей в государственные пенсионные фонды было достаточно для покрытия текущих выплат и уменьшения пенсионного долга, что называется положительной амортизацией.

Повышение уровня пенсионного обеспечения также привело к самому высокому уровню совокупного финансирования со времен рецессии 2007-09 годов.Основываясь на данных за финансовый год, закончившийся 30 июня в большинстве штатов, Pew считает, что коэффициент покрытия — сумма долларов, хранящихся в пенсионных фондах, по сравнению с долларами, обещанными в виде пенсионных пособий — выросла выше 80%, что является существенным улучшением.

В историческом исследовании, опубликованном в 2010 году, Pew выявил значительный разрыв в финансировании между тем, что штаты обещали своим пенсионерам, и тем, что они отложили до рецессии — разрыв, который в конечном итоге вырос до более чем 1 триллиона долларов к 2015 году. Пью теперь прогнозирует, что дефицит или необеспеченные обязательства могут упасть ниже 1 триллиона долларов из-за сочетания усилий политиков и непредвиденных доходов от инвестиций.

Несмотря на обнадеживающую тенденцию, финансирование государственных пенсий может быть нестабильным. Еще до пандемии многие экономисты прогнозировали более медленный рост и более низкую доходность долгосрочных инвестиций по сравнению с прошлыми бизнес-циклами, что могло вызвать у штатов потребность в увеличении взносов в пенсионные фонды, чтобы восполнить дефицит. Штатам, уже выплачивающим большие пенсионные долги — расходы на пенсионную систему в некоторых штатах съедают более 15% доходов штата — дальнейшее увеличение взносов может быть трудным для финансирования без сокращения основных услуг и программ или повышения налогов.

Чтобы продолжать выплачивать обещанные пособия при одновременном сокращении пенсионного долга, директивные органы штата должны применять стратегии, позволяющие не отставать от запланированных взносов, что легче осуществить с помощью плана устранения неопределенности в будущем. Успешные государственные пенсионные системы, такие как в Висконсине, Южной Дакоте и Теннесси, сохраняли высокие коэффициенты фондирования на протяжении последних 20 лет отчасти потому, что у них есть стратегии, в том числе стратегии, нацеленные на сокращение долга и распределение прибылей и убытков с работниками и пенсионерами — для снижения роста затрат во время экономических спадов.

Ключевые термины и концепции

Предполагаемая норма доходности: Ожидаемая ставка, по которой пенсионный фонд оценивает возврат своих инвестиций на основе прогнозов экономического роста, инфляции и процентных ставок. Снижение предполагаемой нормы прибыли по плану ведет к увеличению расчетных обязательств.

Взнос работодателя: Государственные пенсионные планы обычно финансируются за счет взносов участвующих работодателей, которые могут включать не только само государство, но и местные органы власти, государственные университеты, школьные округа и другие государственные учреждения.В большинстве государственных пенсионных планов взносы также вносят сотрудники.

Коэффициент покрытия: Стоимость активов плана пропорциональна пенсионным обязательствам. Это годовой показатель на определенный момент времени на отчетную дату. В анализе Pew применяется рыночная стоимость активов и пенсионных обязательств, представленная штатами в соответствии с действующими государственными стандартами бухгалтерского учета.

Контрольный показатель чистой амортизации: Сумма взносов работодателей и спонсоров планов, которая была бы достаточной для предотвращения роста необеспеченных обязательств, если бы все актуарные допущения — в первую очередь инвестиционные ожидания — были выполнены в течение определенного года.Контрольный показатель рассчитывается как стоимость новых выплат, полученных в течение года, плюс проценты по пенсионному долгу за вычетом ожидаемых взносов сотрудников.

Пенсионный долг: Пенсионный долг за текущий год рассчитывается как разница между общей стоимостью пенсионных выплат, причитающихся текущим и вышедшим на пенсию сотрудникам или иждивенцам, и имеющимися активами плана. Пенсионные планы, активы которых превышают накопленные обязательства, имеют профицит.

Функции разделения рисков: Формальные механизмы, которые распределяют риск и / или распределяют непредвиденные затраты между работодателями, сотрудниками и пенсионерами, обычно посредством соглашений о переменных выплатах или взносах (также называемых разделением затрат).

Государственные пенсионные планы, уровень накопления которых превышает 80%

Государственные пенсионные системы продемонстрировали признаки стабилизации в 2019 году, что означает, что рост необеспеченных обязательств или пенсионного долга замедлился или обратился вспять. А учитывая разовую доходность инвестиций за последние 18 месяцев, предварительные прогнозы показывают, что пенсионные планы, как ожидается, будут профинансированы более чем на 80% в 2021 году, что превышает любой показатель со времени рецессии 2007-09 годов. В результате Pew прогнозирует, что государственные пенсионные системы впервые с 2014 года будут иметь накопленный пенсионный долг менее 1 триллиона долларов.

В целом по планам штатов завершился 2019 финансовый год с оценочными обязательствами в размере 4,35 триллиона долларов и активами в 3,10 триллиона долларов, в результате чего образовался дефицит финансирования в размере 1,25 триллиона долларов и коэффициент покрытия 71%. Эти результаты практически не изменились по сравнению с 2018 финансовым годом. Взносы работодателей составили 115 миллиардов долларов в 2019 году, что на 4 миллиарда долларов больше, чем в 2018 году. Эти данные представляют собой самые последние полные цифры, представленные государственными пенсионными планами.

С момента окончания отчетного периода 2019 финансового года беспрецедентные федеральные меры стимулирования в размере 5 триллионов долларов США и другие меры государственного вмешательства оказали поддержку финансовым рынкам и укрепили балансы планов. ² В результате государственные планы принесли доходность более 25% в 2021 финансовом году — высокий уровень, невиданный с 1980-х годов. По оценкам Pew, к концу 2021 финансового года общая сумма необеспеченных обязательств упала ниже 1 триллиона долларов, что приведет к тому, что планы штатов будут профинансированы более чем на 80% впервые с 2008 года (см. Рисунок 1; более подробную информацию см. Также в приложении G. ) Значительное улучшение финансового положения планов во многом связано с резким увеличением взносов работодателей в государственные пенсионные фонды за последнее десятилетие, что привело к увеличению активов более чем на 200 миллиардов долларов.С 2010 года ежегодные отчисления в государственные пенсии увеличиваются на 8% ежегодно, что вдвое превышает темп роста доходов. А для 10 штатов с самым низким уровнем финансирования ежегодный рост взносов работодателей в этот период составил в среднем 15%. В результате после десятилетий недофинансирования и рыночных потерь из-за рискованных инвестиционных стратегий ожидается, что впервые в этом веке государства коллективно добились положительной амортизации в 2020 году, а это означает, что выплаты в государственные пенсионные фонды были достаточными для оплаты текущих пособий. как уменьшить пенсионную задолженность.

Увеличение пенсионных взносов до размера, наблюдавшегося за последнее десятилетие, сигнализирует о смене бюджетных приоритетов со стороны государственных политиков и признании того, что издержки отсрочки исполнения обязательств несостоятельны, если их не решить. Хотя это улучшило перспективы государственных пенсионных планов, оно также вытеснило расходы на другие важные программы и услуги и оставило у штатов меньше бюджетных возможностей для обеспечения будущего роста пенсионных выплат.

Рост рыночной доходности повысил уровень пенсионного обеспечения

Акции продемонстрировали историческое восстановление к концу 2020 финансового года, более чем компенсировав 34% -ное снижение рыночных цен в начале года в начале пандемии.(См. Рис. 2.) Средний доход государственного пенсионного фонда за финансовый год, закончившийся 30 июня 2020 г., составил 3%, что позволило избежать убытков, но принесло доходность значительно ниже целевых показателей. С тех пор на рынке происходит ралли, которое случается раз в поколение. В среднем по планам доходность инвестиций в 2021 финансовом году составила более 25%, что превысило ожидания более чем на полтриллиона долларов.

Большинство аналитиков связывают высокие показатели рынка с исторически низкими процентными ставками и беспрецедентными федеральными мерами стимулирования в размере 5 триллионов долларов в ответ на пандемию.Кроме того, в настоящее время экономика восстанавливается быстрыми темпами, и недавние прогнозы Бюджетного управления Конгресса, Moody’s и Федеральной резервной системы прогнозируют возврат к докандемическому уровню валового внутреннего продукта к 2022 календарному году или ранее. ³

Однако путь к выздоровлению остается неопределенным, и долгосрочный прогноз экономического роста и доходности пенсионных вложений менее радужен. Бюджетное управление Конгресса ожидает, что средний реальный экономический рост составит 1.6% в период с 2026 по 2031 год и номинальный рост на 3,7% за тот же период времени, что значительно ниже исторического среднего значения. ⁴ Таким образом, рыночные эксперты в настоящее время оценивают доходность капитала, которая связана с экономическим ростом и текущей рыночной стоимостью акций, в 6,4% в долгосрочной перспективе по сравнению с 6,7% до пандемии. ⁵ И поскольку процентные ставки в настоящее время ниже, чем уровни до пандемии, они также прогнозируют, что доходность облигаций составит всего 2% в течение следующего десятилетия, прежде чем вернуться к ожидаемой до пандемии доходности около 4%. ⁶

Поскольку пенсионные фонды держат около 50% своих активов в акциях и 25% в облигациях, ⁷ эти понижающие корректировки прогнозов для этих классов активов означают, что мы ожидаем, что типичный пенсионный фонд будет приносить примерно 6% годовых в течение следующих 20 лет. годы. Это значительно ниже, чем историческая долгосрочная доходность в 8% (см. Рисунок 4), и на полный процентный пункт ниже, чем текущая средняя предполагаемая норма доходности для финансируемых государством пенсионных фондов, составляющая около 7%.Разница в доходности в 1 процентный пункт по активам государственных пенсионных фондов в размере 3 триллионов долларов приравнивается к сокращению ожидаемого инвестиционного дохода на 30 миллиардов долларов в год и подчеркивает важность продолжения ежегодных плановых выплат в пенсионные планы.

Улучшение чистой амортизации отражает рост ставок взносов

В 2019 году штаты были на пороге соблюдения стандартов минимальных взносов — измеренных с использованием эталонного показателя чистой амортизации — впервые в этом столетии, и предварительные данные за 2020 год позволяют предположить, что этот эталонный показатель был достигнут в том же году.Pew измеряет адекватность государственных пенсионных взносов, сравнивая пенсионные выплаты работодателя с эталонным показателем чистой амортизации, рассчитываемым как сумма, необходимая для предотвращения роста пенсионного долга, при условии, что доходность инвестиций достигла целевого уровня. В 2014 году, когда Pew впервые ввел эту меру, только 17 штатов соответствовали эталону или превысили его; в целом штаты не достигли этой метрики на 28 миллиардов долларов. Пять лет спустя данные за 2019 год показывают, что 35 штатов достигли минимального стандарта взносов, а дефицит оставшихся 15 штатов составляет менее 1 миллиарда долларов.

Это улучшение является кульминацией резкого увеличения пенсионных выплат за последнее десятилетие. Взносы работодателей росли на 8% ежегодно с 2008 по 2019 год — примерно в два раза быстрее, чем рост государственных доходов за тот же период.

Иллинойс, Кентукки, Нью-Джерси и Пенсильвания возглавили эту тенденцию к увеличению взносов, при этом в период с 2009 по 2019 год средний рост запланированных пенсионных выплат составлял 16% ежегодно. Эти штаты были одними из штатов с самым низким уровнем финансирования в течение двух десятилетий, и увеличение их взносов является частью долгосрочных планов по устранению накопившейся у каждого из них большого унаследованного пенсионного долга.В результате в Кентукки и Пенсильвании в 2019 году была получена положительная амортизация, при этом ожидается, что Иллинойс и Нью-Джерси начнут сокращать пенсионный долг после признания огромной доходности инвестиций в 2021 финансовом году. В каждом случае поворот был вызван признанием государственных политиков, что возвращение к дисциплине финансирования пенсионного плана — выплата пенсионных долгов в дополнение к сумме ежегодных пособий по мере их заработка — является единственным путем вперед, чтобы избежать пенсионного фонда. несостоятельность.

Финансовая дисциплина сыграла центральную роль в улучшении этих состояний, хотя все четыре также изменили льготы, чтобы помочь снизить будущие затраты и риски. Иллинойс начал свой долгий путь к пенсионному финансированию в 1995 году, согласно плану, который к 2045 году должен быть профинансирован на 90%. Этот подход подвергался критике за то, что он увеличивал расходы для будущих поколений налогоплательщиков, о чем свидетельствует резкое увеличение взносов, требуемых в период с 2008 по 2019 год. четверть века спустя Иллинойс приближается к стабилизации пенсионного долга, хотя актуарии плана продолжают поощрять дальнейшее усиление политики финансирования.

В 2000 году Кентукки, Нью-Джерси и Пенсильвания сообщили о полностью накопленных пенсионных планах, в отличие от Иллинойса. Но эти три штата оказались среди наиболее финансируемых из-за сочетания нехватки взносов, предложения увеличения нефинансируемых пособий и инвестиций, которые не оправдали ожиданий. Все эти слабые места существовали до 2008 года. Когда разразилась рецессия 2007-09 годов, она еще больше обострила недофинансируемые пенсионные системы и заставила расплатиться.

Во всех трех штатах первоначальной реакцией на рецессию было постепенное повышение уровня пенсионных выплат, что позволило бы избежать немедленного давления на бюджет, но дало бы политикам план по соблюдению минимальных стандартов финансирования.В Кентукки стало ясно, что это займет слишком много времени. В 2013 году дальнейшие реформы потребовали, чтобы государство начало производить полную оплату, рекомендованную актуариями плана, и внедрило новый дизайн плана, чтобы помочь управлять рисками. Пенсильвания продолжала наращивать пенсионные расходы, несмотря на бремя, которое оно возлагало на государственный и школьный бюджеты. В 2017 году официальные лица штата дополнили первоначальный ответ изменениями в структуре плана для новых сотрудников, чтобы сделать будущие расходы более предсказуемыми, и снизили инвестиционные сборы, которые, как ожидается, сэкономят налогоплательщикам не менее 3 миллиардов долларов.Нью-Джерси медленнее всего выполнил свое обещание выплатить пенсию в полном объеме. До пандемии стратегия заключалась в том, чтобы внести полную выплату в бюджет 2023 финансового года, но улучшение финансовой ситуации позволило директивным органам включить полную пенсию в бюджет 2022 года, на год раньше запланированного срока, и впервые в этом столетии Нью-Джерси будет соответствовать минимальным стандартам финансирования.

Источники: годовые финансовые отчеты, актуарные отчеты и оценки, а также другие общедоступные документы или отчеты план чиновников

© 2021 The Pew Charitable Trusts

Коэффициент денежных потоков показывает улучшение для стран с повышенным риском

Чистая амортизация используется для оценки того, достаточны ли взносы государства в его пенсионные планы для выплаты долга, если выполняются все предположения плана.Однако, учитывая нестабильность рыночной доходности, Pew также оценивает отношение операционного денежного потока к активам, которое измеряет минимальную инвестиционную доходность, необходимую для поддержания стабильного уровня активов из года в год.

Государственные пенсионные фонды обычно демонстрируют отрицательный операционный денежный поток — разницу между притоком взносов и оттоком пенсионных выплат — что не является редкостью для пенсионных планов со зрелыми сроками. Старение рабочей силы усиливает эту тенденцию. Например, в период с 2000 по 2007 год выплаты пособий выросли в годовом исчислении на 9%, поскольку бэби-бумеры начали выходить на пенсию в большем количестве.По мере снижения операционного денежного потока более низкие, чем ожидалось, инвестиционные результаты с большей вероятностью вызовут сокращение активов плана, что затрудняет получение плановых доходов в будущем.

И когда абсолютное значение коэффициента операционного денежного потока превышает предполагаемую норму прибыли, менеджеры плана могут ожидать, что активы со временем уменьшатся — с возможностью банкротства, если эта тенденция не остановится. Для планов с очень низким уровнем финансирования рост отрицательных коэффициентов может усилить опасения по поводу наличия достаточного количества денежных средств для выплаты пенсий пенсионерам.В целом, коэффициент ниже отрицательных 5% вызывает беспокойство, поскольку в условиях низкой доходности от плана может потребоваться ликвидировать свои активы, чтобы не отставать от выплат по пособиям.

В целом, коэффициент денежного потока государственных пенсионных планов улучшился за последнее десятилетие — примерно с минус 3,3% в 2010 году до минус 2,4% в 2019 году — в результате резкого увеличения взносов в государственные пенсионные планы за тот же период. . Этот сдвиг был особенно значительным в штатах с плохо финансируемыми планами, некоторые из которых недавно значительно увеличили взносы.

Например, государственные пенсионные планы в Колорадо, Огайо, Орегоне, Нью-Джерси и Род-Айленде сообщили о показателях операционных денежных потоков ниже минус 5% в 2017 году. Однако в результате устойчивого увеличения взносов и других недавних изменений политики все 50 штаты сообщили о денежных потоках, превышающих минус 5% от активов по состоянию на 2019 год. Впервые с тех пор, как финансовые отчеты включали сопоставимые показатели денежных потоков в 2014 году, ни один штат в настоящее время не сообщает о соотношении ниже минус 5%, что отражает значительное снижение риска снижения активов или плана неплатежеспособности в 50 штатах.

Финансы плана стабилизировались, но штаты должны планировать на случай неопределенности

Впервые после рецессии 2007-09 годов государственные пенсионные планы стабилизировались в 2020 финансовом году, что означает, что штаты, как ожидается, коллективно добьются положительной амортизации. Государственные планы, в том числе планы с серьезным недофинансированием в Кентукки и Пенсильвании, в настоящее время вносят ежегодные взносы, которых будет достаточно, если они будут поддерживаться в виде процента от дохода, для финансирования прогнозируемых выплат пособий в долгосрочной перспективе без дальнейшего увеличения — при условии, что доходность инвестиций в среднем составляет 7%. и другие предположения плана выполнены.

Однако эти результаты не учитывают волатильность реального рынка, которая в прошлом была источником убытков и непредсказуемого роста затрат на государственные пенсионные планы. По этой причине государства должны не только поддерживать фискальную дисциплину, нацеленную на сокращение пенсионного долга с течением времени, но также принимать и следовать политике управления неопределенностью будущих неустойчивых доходов и затрат.

В прошлом исследовании Pew подробно описывался ряд инструментов, используемых штатами для управления неопределенностью, предлагая при этом гарантированные пенсионные пособия государственным служащим.К ним относятся надежная политика финансирования, планы ⁸ , которые разделяют прибыли и убытки с работниками и пенсионерами, ⁹ и стресс-тестирование ¹⁰ для измерения воздействия рисков на балансы пенсионных планов и государственные бюджеты. Предоставление политикам традиционных показателей, таких как коэффициент обеспеченности и годовые взносы работодателей, в сочетании с прогнозной информацией о денежных потоках пенсионных планов и волатильности затрат поможет им при оценке текущей политики и определении необходимости изменений.

Заключение

События последних 18 месяцев подчеркивают нестабильность и неопределенность государственных пенсионных планов. Вот уже десять лет правительства штатов предпринимают важные шаги по укреплению своих пенсионных планов, увеличивая взносы, принимая изменения в положениях плана и снижая предполагаемую норму прибыли. Это, в сочетании с федеральной политикой, призванной помочь штатам компенсировать потери доходов и стимулировать экономику в целом, чтобы противостоять воздействию COVID-19, смягчило влияние пандемии на плановые балансы и расходы работодателей.

Фактически, государственные пенсионные системы находятся в более сильном финансовом положении, чем когда-либо после рецессии 2007-09 годов.

Однако с учетом того, что обязательные пенсионные взносы находятся на историческом максимуме, штаты сталкиваются с сохраняющейся долгосрочной неопределенностью. Лица, определяющие политику, могут продолжать планировать эту неопределенность, регулярно оценивая адекватность политики плана, взносов и допущений для улучшения и поддержания финансовой стабильности пенсионного плана, выполняя при этом обещания, данные работникам.

Приложение A: Методология

Все представленные цифры соответствуют официальным документам или официальным лицам плана.Основными источниками данных были годовые финансовые отчеты, составляемые каждым государством и пенсионным планом, актуарные отчеты и оценки, а также другие государственные документы, раскрывающие финансовые подробности о государственных пенсионных системах. Pew собрал данные более чем по 230 пенсионным планам.

Pew поделился собранными данными с должностными лицами плана, чтобы дать им возможность ознакомиться с ними и предоставить дополнительную информацию. Эта обратная связь была включена в данные, представленные в этом обзоре.

Из-за лагов в оценке многих государственных пенсионных планов были доступны только частичные данные за 2020 год, а 2019 финансовый год является самым последним годом, за который были доступны полные данные по всем 50 штатам. Данные о подмножестве местных органов власти Калифорнии, участвующих в пенсионной системе государственных служащих Калифорнии, не были доступны в совокупности и не были включены в наши данные.

Каждая государственная пенсионная система использует разные ключевые допущения и методы при представлении финансовой информации.

Pew не вносил корректировок или изменений в представление совокупных государственных данных об активах или обязательствах для данного обзора. Допущения, лежащие в основе данных о финансировании каждого штата, включают предполагаемую норму прибыли на инвестиции и оценки продолжительности жизни сотрудников, пенсионного возраста, роста заработной платы, коэффициентов брака, удержания и других демографических характеристик.

Хотя 2019 год является последним годом, когда данные государственных пенсионных планов являются общедоступными, Pew делает прогнозы государственного пенсионного финансирования, используя уже собранные отчетные данные, тенденции роста выплат пособий, стоимости новых пособий, взносов и фактических доходов. .Это позволяет оценить, как показатели финансового рынка укрепят или ослабят финансирование плана, прежде чем полные данные оценки будут завершены и станут общедоступными.

Приложение B: Государственные данные, 2019

В тысячах

( Примечание: дополнительные столбцы можно просмотреть, прокручивая вправо)

Источники: исчерпывающие годовые финансовые отчеты, актуарные отчеты и оценки, а также другие публичные документы или предоставленные должностными лицами плана

© 2021 Благотворительный фонд Пью

Приложение C: Подробная информация о чистой амортизации, 2019 г.

В тысячах

(Дополнительные столбцы можно просмотреть, прокручивая вправо.)

Примечания. Числа могут быть неточными из-за округления.

* Предполагаемая норма прибыли взвешена для планов в каждом штате по обязательствам на начало 2019 года.

† Нормальные затраты относятся к ориентировочной стоимости вознаграждений, полученных сотрудниками в любой год. Также называется стоимостью услуги.

‡ Общие ожидаемые затраты представляют собой прогнозируемое увеличение дефицита финансирования без учета взносов работодателя и работника.Это равняется нормальной стоимости плюс предполагаемый процент по необеспеченному обязательству.

§ Контрольный показатель взносов работодателя — это уровень взносов, который работодатель должен соблюдать, чтобы не допустить роста пенсионного долга.

|| Для чистой амортизации положительные числа означают ожидаемый прогресс в выплате пенсионного долга. Отрицательные числа означают ожидаемый рост пенсионной задолженности.

Источники: исчерпывающие годовые финансовые отчеты, актуарные отчеты и оценки, а также другие публичные документы или предоставленные должностными лицами плана

© 2021 Благотворительный фонд Пью

Приложение D: Подробная информация об изменениях в чистых пенсионных обязательствах, 2019 г.

В тысячах

(Дополнительные столбцы можно просмотреть, прокручивая вправо.)

Источники: исчерпывающие годовые финансовые отчеты, актуарные отчеты и оценки, а также другие публичные документы или предоставленные должностными лицами плана

© 2021 Благотворительный фонд Пью

Приложение E: Драйверы долговых обязательств

Финансовое положение государственных пенсионных планов в 2019 году было в основном стабильным. Общие инвестиционные результаты снизили заявленную пенсионную задолженность из-за высокой доходности финансового рынка во второй половине 2019 календарного года, что повлияло на государственные пенсионные планы, которые отчитываются за календарный год.Между тем, государства, которые снизили свои прогнозы доходности инвестиций и внесли другие изменения в предположения, добавили к заявленным обязательствам.

Самым большим изменением в 2019 году стало отсутствие изменений, поскольку штаты сократили дефицит в своей политике взносов, что исторически означало увеличение дефицита финансирования, даже если предположения плана выполняются в данном году. В 2019 году размер государственных пенсионных взносов был практически равен контрольному показателю чистой амортизации. В результате государственный пенсионный долг увеличился всего на 400 миллионов долларов из-за политики взносов — по сравнению с 2014 годом, когда дефицит взносов добавил почти 29 миллиардов долларов к изменению дефицита пенсионного финансирования.

Приложение F: Контрольный показатель чистой амортизации

Контрольный показатель рассчитывается как сумма стоимости услуг (актуарная стоимость пенсионных выплат, полученных в 2019 году, также называемая нормальной стоимостью) и процентов по чистым пенсионным обязательствам на начало года (общие пенсионные обязательства каждого пенсионного плана и чистые пенсионные обязательства ежегодно растут с учетом предполагаемой нормы прибыли плана) и за вычетом взносов сотрудников. Взносы работодателей и сотрудников корректируются с учетом ожидаемых процентов.После вычета 44 миллиардов долларов, внесенных работниками по всей стране в 2019 году (включая проценты), работодатели должны были бы внести 119,8 миллиарда долларов, чтобы выполнить контрольный показатель чистой амортизации, чтобы предотвратить рост пенсионного долга; взносы (плюс проценты) составили 119,4 млрд долларов, что означает, что штаты в целом стабилизировали свой пенсионный долг впервые с момента принятия этой меры. Чтобы действительно добиться прогресса в устранении дефицита финансирования, штаты должны будут постоянно превышать контрольный показатель взносов.

Приложение G: Государства, стремящиеся к финансовой устойчивости

Примечания: Коэффициент покрытия активов измеряет количество лет выплаты пособий, которые в настоящее время имеются в наличии у государственных пенсионных планов.Коэффициент выплаты заработной платы измеряет долю ежегодных выплат, которая может быть покрыта текущими взносами работодателя и работника. Pew отслеживает количество штатов, которые превышают определенные пороговые значения для коэффициента операционного денежного потока и эталонного показателя чистой амортизации. Расчетные результаты на 2021 год рассчитаны с использованием отчетных данных за 2019 год; тенденции роста выплат пособий, новых затрат на пособия и взносов; и фактические данные о доходности за 2020 г. и предполагаемые данные за 2021 г.

Источники: годовые финансовые отчеты, актуарные отчеты и оценки, а также другие общедоступные документы или сведения, предоставленные должностными лицами плана. © 2021 The Pew Charitable Trusts

Приложение H: Покрытие государственных активов и коэффициенты окупаемости, 2014 и 2019

Примечания: Коэффициент покрытия активов — это соотношение между активами и ежегодными выплатами пособий и представляет собой количество лет пособий, которые план может выплачивать из текущих резервов. Коэффициент заработной платы — это соотношение между ежегодными взносами работодателя и работника и ежегодными выплатами вознаграждения.Значение 100% показывает, что план действует на принципах выплаты вознаграждений, при этом взносы напрямую используются для выплаты пособий.

Источник: анализ Pew, основанный на годовых финансовых отчетах, актуарных отчетах и ​​оценках, а также других публичных документах или предоставленных должностными лицами плана

© 2021 Благотворительный фонд Пью

Сноски

1. На основе оценок взносов в 2020 финансовом году с использованием данных за 2019 финансовый год, представленных в годовых финансовых отчетах, актуарных отчетах и ​​оценках и других публичных документах или должностными лицами плана.
2. Сюда входит Закон о помощи, чрезвычайной помощи и экономической безопасности (CARES) на сумму 2,2 триллиона долларов США от марта 2020 года; еще 900 миллиардов долларов помощи было принято в декабре 2020 года; и, совсем недавно, в марте 2021 года был принят Закон об американском плане спасения на 1,9 триллиона долларов. Кроме того, Федеральная резервная система в сотрудничестве с Казначейством США оказала критически важную поддержку финансовым рынкам, предоставив более 4 триллионов долларов в виде экстренного кредитования, которое продолжается. снизить процентные ставки в поддержку продолжающегося восстановления экономики.
3. Федеральный резерв, «16 июня 2021 г .: материалы прогнозов FOMC, доступная версия», по состоянию на 10 августа 2021 г., https://www.federalreserve.gov/monetarypolicy/fomcprojtabl20210616.htm.
4. Бюджетное управление Конгресса, «Обновление бюджета и экономических перспектив: с 2021 по 2031 год» (2021), https://www.cbo.gov/publication/57218.
5. Horizon Actuarial Services LLC, «Обзор предположений рынка капитала на 2020 год», 16 июля 2020 г., https://www.horizonactuarial.com/blog/2020-survey-of-capital-market-assumings.
6. К. Винкельманн, Р. Сурьянараянан и Ф. Салаи, «Долгосрочный риск инфляции увеличился» (2021, Навега), https://navegastrategies.com/research/long-term-inflation-risk-has-increased /.
7. Остальная часть вложена в частный капитал, хедж-фонды, недвижимость и другие альтернативные инвестиции.
8. The Pew Charitable Trusts, «Разрыв государственного пенсионного финансирования: 2014» (2016), https://www.pewtrusts.org/en/research-and-analysis/issuebriefs/2016/08/the-state-pension-funding -gap-2014.
9. The Pew Charitable Trusts, «Особенности распределения затрат в государственных пенсионных планах», 2017 г., https://www.pewtrusts.org/en/research-and-analysis/reports/2017/01/cost-sharing-features пенсионных планов с установленными выплатами.
10. Благотворительный фонд Pew, «Руководство по отчетности о пенсионных рисках, обновленное с учетом воздействия пандемии» (2021 г.), https://www.pewtrusts.org/en/research-and-analysis/articles/2021/03/08/pension- руководство по отчетности о рисках обновлено для учета последствий пандемии.

Определение корпоративного пенсионного плана

Что такое корпоративный пенсионный план?

Корпоративный пенсионный план — это пособие, которое обеспечивает доход при выходе на пенсию на основе стажа работы сотрудника в компании и истории заработной платы.

Пенсионные планы для американских рабочих стали редкостью вне государственной службы. По данным Бюро статистики труда, в 2019 году процент государственных и местных государственных служащих, участвовавших в пенсионном плане на рабочем месте, составлял примерно 83%.Из этих работников около 77% имели действующий пенсионный план, и, по оценкам, 17% имели пенсионный план другого типа.

В настоящее время лучший доступ к пенсионным планам в частном секторе обеспечивается через очень крупные компании; однако пенсии в корпоративной Америке стремительно исчезают. В 2019 году только 13% работников частного сектора имели пенсионные планы; они заменяются популярными планами 401 (k) и другими планами с установленными взносами.

Ключевые выводы

• Пенсионные планы в частном секторе становятся все более редкими, хотя большинство государственных служащих их получают.
• В пенсионном плане с установленными выплатами компания обязуется выплачивать определенную пожизненную сумму каждому правомочному сотруднику в зависимости от его стажа работы и заработной платы при выходе на пенсию.
• Пенсионный план с установленными взносами требует, чтобы компания или сотрудник, или и то и другое, вносили регулярные суммы в счет пенсионного дохода, а выплаты зависят от доходности инвестиций.

Общие сведения о корпоративных пенсионных планах

Как правило, пенсионные планы имеют период перехода прав, который требует от сотрудников проработать в компании минимальное количество лет, прежде чем они получат право на участие.Индивидуальное пособие зависит от стажа работы сотрудника и его заработной платы в компании. В прошлом работодатели несли полную ответственность за участие в плане, но это становится все реже.

Двумя наиболее распространенными типами пенсионных планов являются план с установленными выплатами и план с установленными взносами. План с установленными выплатами представляет собой традиционный подход к пенсиям, а план с установленными взносами — это модель, которая получила широкое распространение в последние годы.

Пенсионный план с установленными выплатами

В плане с установленными выплатами компания обязуется выплачивать определенную сумму платежа на протяжении всей жизни сотрудника. Вознаграждение рассчитывается до выхода работника на пенсию по формуле, основанной на возрасте работника, продолжительности службы и заработной плате при выходе на пенсию. В США максимальный размер пенсионного пособия, разрешенный в соответствии с планом с установленными выплатами в 2021 году, составляет 230 000 долларов США и не изменился по сравнению с 2020 годом; максимальное пособие подлежит корректировке с учетом стоимости жизни (COLA) в будущие годы.

Планы с установленными выплатами могут финансироваться исключительно работодателем или совместно работодателем и работником. Пенсионный фонд финансируется из пула средств, из которых производятся периодические выплаты пенсионерам. Выплаты основаны на формуле, по которой рассчитываются взносы, необходимые для выполнения установленных выплат. Формула учитывает ожидаемую продолжительность жизни сотрудника, нормальный пенсионный возраст, возможные изменения процентных ставок и размер ежегодного пенсионного пособия.

13%

Процент U.S. Работники частного сектора, участвовавшие в пенсионных планах в 2019 году.

Пенсионный план с установленными взносами

Планы с установленными взносами не гарантируют установленный размер пособия. Взносы выплачиваются на личный счет работодателем, работником или обоими. Взносы инвестируются, а доход от инвестиций (ROI) зачисляется на счет сотрудника или списывается с него в случае убытков. В США наиболее известным пенсионным планом с установленными взносами является сберегательный план ( TSP), который открыт для федеральных служащих и военнослужащих.

Выплата по этому плану зависит от успешности вложений в пенсионный план. После выхода на пенсию счет участника предоставляет пенсионное пособие, обычно в виде аннуитета, и выплаты колеблются в зависимости от стоимости счета.

Планы с установленными взносами получили широкое распространение в последние годы и в настоящее время являются доминирующей формой пенсионных планов в частном секторе во многих странах. Количество планов с установленными взносами в США неуклонно растет, поскольку работодатели считают их более доступными, чем планы с установленными выплатами.

Особые соображения

Начиная с 2020 года — с принятием Конгрессом США закона SECURE — вступают в силу новые изменения правил для пенсионных планов. Новое постановление делает аннуитеты в рамках пенсионных планов с установленными взносами более переносимыми, что означает, что для тех, кто меняет работу, аннуитет может быть переведенным на другую пенсионную программу на новой работе.

Тем не менее, Закон SECURE устраняет некоторые юридические риски для поставщиков аннуитета, таких как страховые компании, устанавливая ограничения на то, когда владелец счета может подать в суд на поставщика, если они не в состоянии произвести аннуитетные платежи.

Кроме того, Закон отменил положение растяжения для бенефициаров унаследованных пенсионных счетов. В прошлом бенефициары унаследованной IRA могли получать необходимые минимальные выплаты каждый год, увеличивая период времени, в течение которого средства будут исчерпаны. Согласно новому постановлению, не состоящие в браке бенефициары должны распределить 100% средств на унаследованном пенсионном счете в течение 10 лет после смерти владельца. Однако из нового постановления есть исключения, а также другие изменения.Инвесторам важно проконсультироваться с финансовым специалистом, чтобы определить, влияют ли новые правила на их пенсионную стратегию и назначенных бенефициаров.

Финансирование пенсионных взносов работодателей | Пенсионный регулятор

Вам необходимо своевременно вносить правильные взносы в пенсионную программу вашего персонала. Если вы этого не сделаете, вы рискуете быть оштрафованным Пенсионным регулирующим органом (TPR).

Сколько вы должны заплатить

Сумма, которую вы должны внести в пенсионный план, определяется правилами программы.Однако, если вы используете схему автоматической регистрации, вы должны платить минимальные взносы.

Минимальные взносы, которые вы должны уплатить в пенсионный план своих сотрудников, показаны в таблице ниже — в настоящее время они составляют 8% от суммы взноса работодателя не менее 3%.

Минимальные взносы вводятся постепенно. Обычно вы будете платить взносы в пенсионную программу либо в виде фиксированной суммы, либо в зависимости от процента от заработка.

Ваш минимальный взнос работодателя

Пенсионные взносы обычно выражаются в виде фиксированной суммы или процента от заработка.Если они выражены в процентах, вам нужно будет время от времени подтверждать размер заработной платы у своего пенсионного фонда / попечителей.

Вам также необходимо решить, какие элементы заработной платы персонала используются для расчета пенсионных взносов, с учетом любых основных требований законодательства, например, в отношении автоматического зачисления. Вы можете принять решение о том, что для зачисления на пенсию будет выплачиваться только основная заработная плата, но не надбавки или сверхурочные выплаты. Сообщите вашей пенсионной схеме, что вы решите.

Автоматизированный расчет заработной платы

Если ваша система автоматизирована, ваша система расчета заработной платы или поставщик услуг должны рассчитывать взносы и делать правильные вычеты из заработной платы персонала.Вы также должны убедиться, что ваша система заработной платы совместима с выбранной пенсионной схемой. Если вы не уверены, проверьте программное обеспечение для расчета заработной платы или обратитесь к поставщику услуг по расчету заработной платы.

Помните, что вам нужно указать в ведомстве заработной платы, какая ставка взноса причитается и какой доход использовать для расчета взносов.

Когда нужно платить взносы

Вам необходимо своевременно вносить взносы в план пенсионного обеспечения сотрудников. Это включает в себя расчет и удержание взносов из заработной платы вашего персонала.Вы должны согласовать сроки уплаты взносов в схему со своим доверенным лицом или поставщиком.

Однако закон требует, чтобы при удержании взносов из заработной платы сотрудников вы должны были перечислить их в свою пенсионную программу не позднее 22-го дня (19-го, если вы платите чеком) следующего месяца.

В соответствии с Законом о пенсиях 2008 года существуют особые правила для первого вычета взносов при автоматическом зачислении.

Вы рискуете быть оштрафованным нами, если не заплатите вовремя.

Вы можете договориться о более ранней дате уплаты взносов работодателю с вашими доверенными лицами или администраторами. Однако будет проще, если вы будете платить взносы в тот же день, что и взносы сотрудников.

Ведение платежной информации и записей

Неправильная или устаревшая информация является основной причиной невыплаты платежей и споров между работодателем и их поставщиком схемы или попечителями.

Вы должны хранить информацию и записи о том, какие взносы вы платите в свой пенсионный план в течение шести лет (в большинстве случаев).Это поможет вам обеспечить выплату правильных взносов и предоставить доказательства в случае возникновения разногласий.

Записи, которые вы должны сохранить, включают:

• Валовая прибыль персонала
• Взносы персонала и работодателя, подлежащие уплате (и, если они отличаются от фактически уплаченных сумм)

Вам необходимо обновлять информацию о взносах и членстве и сообщать о любых изменениях поставщику пенсионного плана или попечителям.

Дополнительные сведения см. В нашей информации об обязанностях работодателей по ведению учета.

Лимиты пенсионного фонда

Существуют ограничения на сумму, которая может храниться в пенсионном фонде, и на сумму, которая может вноситься в него каждый год для члена без взимания определенных налоговых сборов.

Перейдите к разделу о годовом пособии для пенсионных схем на веб-сайте HM Revenue and Customs.

Если вы не знаете, что и когда платить, обратитесь к поставщику пенсионного обеспечения или к попечителям.

Финансирование с установленными выплатами

Если вы используете схему с установленными выплатами (DB), вам необходимо знать, что большинство схем, предоставляющих какие-либо установленные выплаты, должны соответствовать установленной законом цели финансирования, которая оценивает требуемые уровни финансирования для схемы.

Как работодатель, вам необходимо тесно сотрудничать с попечителями, чтобы ваша схема соответствовала этим требованиям к финансированию.

В частности, необходимо согласовать с попечителями:

• Заявление о принципах финансирования
• график взносов в соответствии с этими принципами

Если установленная законом цель финансирования не достигнута, вы должны согласовать план восстановления, в котором излагаются шаги, которые будут предприняты для исправления ситуации.

Для получения дополнительной информации перейдите на страницу финансирования вашей программы с установленными выплатами.

Что такое «гибридный» план?

Гибридный план означает, что часть вашего пенсионного пособия поступает из пенсионного плана с гарантированными ежемесячными выплатами на всю жизнь, а часть — из инвестиционного плана с установленными взносами и суммы денег, которую вы зарабатываете от взносов, сделанных вами и вашим работодателем. и ваш личный инвестиционный выбор.

Ваш обязательный взнос на пенсию составляет 8,25% от вашей заработной платы, которая делится между двумя планами: 5% идет на пенсию, а 3,25% идет на ваш инвестиционный план.

Обязательный взнос вашего работодателя в вашу пенсию рассчитывается каждый год на основе активов и пассивов пенсионного фонда SERS, и его обязательный взнос в ваш инвестиционный план составляет 2.25% от вашей зарплаты.

В целом пенсионная часть вашего пособия гарантированно увеличивается на 1,25% от вашей заработной платы за каждый год работы на работодателя, участвующего в программе SERS. Доход или убыток в вашем инвестиционном плане зависит от вашего инвестиционного выбора и рынков.

У вас есть 45 дней с момента вашего членства в SERS, чтобы выбрать: остаться в вашем текущем гибридном плане класса обслуживания A-5 или переключиться на один из двух других вариантов.

Дополнительный гибридный план — класс обслуживания A-6

Ваш обязательный взнос в пенсионное пособие будет составлять 7,5% от вашей заработной платы, которая будет разделена между двумя планами, при этом 4% будут направляться на пенсию, а 3,5% — на ваш инвестиционный план.

Обязательный взнос вашего работодателя в вашу пенсию будет рассчитываться каждый год на основе активов и пассивов пенсионного фонда SERS, и его обязательный взнос в ваш инвестиционный план будет составлять 2% от вашей заработной платы.

В целом пенсионная часть вашего пособия будет гарантированно увеличиваться на 1% от вашей заработной платы за каждый год работы на работодателя, участвующего в программе SERS. Доход или убыток в вашем инвестиционном плане будет зависеть от вашего инвестиционного выбора и рынков.

Опция плана с установленными взносами / прямыми инвестициями

Ваш обязательный взнос в ваш инвестиционный план будет составлять 7,5% от вашей заработной платы, и все ваше пенсионное пособие будет определяться суммой денег, которую вы инвестируете, вашим инвестиционным выбором и рынками.

Ресурсы, которые помогут вам обдумать варианты

Когда ваш работодатель, участвующий в SERS, добавляет вас к своей заработной плате, он включает такую ​​информацию, как ваш домашний адрес. Эта информация о заработной плате отправляется нам автоматически. Так мы узнаем, что вы новый участник SERS. В этот момент мы отправим вам приветственный пакет, включающий письмо с дополнительной информацией и инструкциями, а также ресурсы, которые помогут вам выбрать план пенсионного обеспечения, в том числе Сравнение планов для новых участников и особенности и основные моменты плана с установленными выплатами. а также особенности и основные моменты Плана с установленными взносами.

Взносы работодателей — льготы, благополучие сотрудников и трудовая жизнь

Штат Северная Каролина вносит вклад в расходы по планам вознаграждений работникам.Ниже приведено краткое описание того, как полная или частичная стоимость льготных планов предоставляется сотрудникам. Вот ставки на 2020-2021 финансовый год. См. Ставки дополнительных льгот

Пенсионная система учителей и государственных служащих (ТСЭР)

Штат Северная Каролина в настоящее время отчисляет в TSERS 21,68% от суммы валовой заработной платы каждого участника. Взнос работодателя распределяется следующим образом:

• Пенсионный фонд Пенсионного фонда 14,78%
• Целевой фонд пособия по случаю смерти 13%
• Фонд медицинского страхования пенсионеров 6.68%
• План дохода по нетрудоспособности .09%

Пенсионная система сотрудников правоохранительных органов (LEORS)

Штат Северная Каролина в настоящее время отчисляет в LEORS 24,70% от суммы валовой заработной платы каждого сотрудника правоохранительных органов. Взнос работодателя делится следующим образом:

• Пенсионный фонд Пенсионного фонда 12,97%
• Целевой фонд пособия по случаю смерти 16%
• Фонд медицинского страхования пенсионеров 6,47%
• План дохода по нетрудоспособности 0,10%
• Дополнительный пенсионный доход 5.00%

Дополнительная пенсионная программа (ORP)

Штат Северная Каролина, работодатель, вносит в Факультативный пенсионный план в общей сложности 13,61% от валовой заработной платы каждого участника. Взнос работодателя делится следующим образом:

• Индивидуальный счет ОВП сотрудника 6,77%
• Фонд медицинского страхования пенсионеров 6,68%
• План дохода по нетрудоспособности 0,09%

Государственный план здравоохранения

В 2019 году штат Северная Каролина выплачивает 518,64 доллара в месяц в счет страхового покрытия государственного плана медицинского страхования для каждого штатного не временного сотрудника в рамках страхового покрытия только для сотрудников в плане медицинского обслуживания 70/30 и плане медицинского страхования 80/20.

Временным сотрудникам, которые выбирают план медицинского страхования с высокой франшизой, штат Северная Каролина платит 141,75 долларов в месяц в счет страховых взносов.

Эти уплаченные страховые взносы вступают в силу с декабря 2018 года для покрытия января 2019 года.

Преимущества NC Flex

Преподаватели и сотрудники штата Северная Каролина имеют доступ к различным групповым планам льгот через программу NC Flex. Университет не вносит прямого вклада в стоимость этих льгот; однако согласованные ставки означают более низкие ежемесячные взносы для всех, и, поскольку льготы NC Flex вычитаются из заработной платы до налогообложения, происходит немедленная экономия.

Программы дополнительных льгот

Штат Северная Каролина предоставляет несколько дополнительных льгот, таких как страхование жизни и инвалидности. Как и в случае с преимуществами NC Flex, низкие страховые взносы достигаются за счет покрытия большой группы сотрудников.